试析人民币国际化进程

罗 晶

（阜阳师范学院 信息工程学院，安徽 阜阳 236032）

人民币国际化是指我国货币可以流出国门，流入外国消费市场，得到各国家接受并充分使用货币基本职能，以此变为具有国际化性质的货币.[1]人民币国际化是伴随我国经济影响力扩大和国家地位提升的必然趋势，对我国产业升级、经济结构优化、产品出口具有特殊作用.

1 人民币国际化的现状

货币国际化必备的条件包括：货币价值应当稳定，发行货币的国家在国际贸易中有较大份额，并且该国要有相对完善的金融制度，以及良好的金融市场.根据这些特征并结合我国国情，可以说人民币国际化形成的先天因素属于较为完善的.首先，人民币的价值变化浮动小，可以使人们坚定对人民币的信心，以此推动人民币走向世界道路的进程.其次，随着改革开放的持续推进，我国的GDP总量已跃升世界第二位，进出口总额居世界第一，国际影响力显著增强.再者，人民币自由兑换需求逐渐增加，推动了人民币国际化的发展，也使得我国进一步消除了人民币自由兑换、经常贸易项目和非经常贸易项目汇兑的障碍.最后，伴随着各种政策的制定和实施，我国的金额市场体系朝着更加健全、更加完善的方向逐步发展起来，这为人民币国国际化提供了坚实的基础.

人民币目前已经得到多国认可，目前在加拿大建立了人民币北美清算行，工商银行成为了北美首个人民币清算行，实现了人民币全日全世界的清算.至2014年末，人民币清算的地区已经包括了伦敦、法国、德国、澳大利亚、首尔等地区.同时，中国与俄罗斯等国家成立了金砖国家开发银行，由我国牵头成立了亚洲基础设施投资银行，这些举措大大加速了人民币国际化的进程.此外，上海自由贸易区的成立，开放了人民币自由兑换以及金融服务.以上都是人民币国际化不断融进国际市场的标志，表明了我货币国际化进程取得了巨大进步.

2 人民币国际化进程存在的问题

民币进军国际市场的道路畅通无阻.这些阻力因素既与我们国家自身因素有关，也与国际上其他国家政策及其国际条款相关.

2.1 国家经济发展竞争力的缺失

2014 年，世界经济论坛发布的《全球国家国际竞争力报告》显示中国大陆地区的排名为全球第28位，落后于位列第7和14名的香港和台湾.这说明了我国国际竞争力落后，与世界水平还是有很大的差距.

评价国际竞争力时我们要考虑许多因素，这里我们主要从经济方面的竞争力来分析，找出影响人民币国际化的制约因素.我们从经济结构、发展模式、人才流失、价值观念这四个方面考虑.

2.1.1 经济结构的制约

建国以来，经济结构的比例关系如何确定一直都是我国经济工作的重点.回顾我国经济发展历程，经过建国后相当一段时间的经济过热的进程，在十四大上提出了改变经济结构发展方式使得这些问题得以初步解决.自我国加入WTO以后，经济结构发展方式的转变尤为明显，正是有了这些转变才推动人民币进入国际市场.

人民币国际化需要以经济发展作为保证，而经济的发展受到经济结构的影响.我国经济结构不合理已经严重影响到人民币国际化的进程，这种进程制约主要体现在我国的“二元经济”发展模式.这种制约使得我国经济发展畸形，阻碍我国经济的发展.2015年国家统计局公布了我国2014年的国内生产总值数据，2014年我国的国内生产总值63.6万亿，比上年增长7.4%.

人民币国际化纵使具备了基本条件，也并不意味着人

2014年的国内生产总值数据

从图中数据我们可以看出，农业的发展速度明显慢于工业，这说明我国经济结构存在的问题.我国一直都在强调农业发展问题，但明显工农业比例关系存在较大失衡.工业发展速度过快，将会导致供大于求，将会影响我国的进出口贸易平衡，带来巨额贸易顺差，必将会引起其他国家的不满，进而损害我国的利益.因此，为了我国的长远利益，我们应调整经济结构发展方式，促进农业的发展.从而推动经济发展，为人民币国际化提供条件.

2.1.2 发展模式的制约

我国地域辽阔，资源丰富，人口数量多，其中农业人口占比大.作为农业大国，我国农业的发展存在着诸多问题.在2008年的金融危机中，我们深刻意识到我国经济发展方式存在着巨大隐患，经济结构与我国经济发展理念存在着差距.与发达国家相比，我国资源利用率低，能源利用率只有30%左右，浪费巨大，粗放的发展方式又造成严重的环境污染.这说明我国的经济发展方式与我国国际地位的不匹配，从而影响了人民币国际化的进程.与美国、英国、德国这些发达国家相比较，中国经济发展主要集中于劳动密集型产业，同时中国企业缺乏创新，知识产权保护不力，严重依赖国外市场，这势必影响人民币国际化进程.

2.1.3 核心人才的制约

我国是人口大国，然而我国的人才储备却与我国的人口基数不协调.与美国相比，我国高端人才普遍缺乏，尤其是金融人才更是严重匮乏.这使得我国金融业的发展极其缓慢，造成了我国在外汇储备上的严重损失.金融危机的爆发使我国逐渐转变思维方式，学习西方文化的同时加强我国自身文化建设.我国是世界大国，其国际影响力也在逐渐增加，这其中培养人才是我国发展的当务之急.中国制造走向世界，肯定会遇到各种问题，而培养金融人才是加快人民币国际化进程必要一环.

2.1.4 价值观念的制约

美国居民与中国居民的消费理念有着巨大的差别，消费在推动美国经济增长中作用巨大，即使美国消费者的购买力不足也不能阻扰他们的消费行为.我国居民主张保守式消费，不愿意承担风险，他们喜欢把钱存到银行而赚取利息.人民币国际化后，将会刺激我国居民消费，这与我国居民的消费方式有着冲突，消费方式的转变是人民币国际化需要解决的问题之一.我国居民消费价值观念的转变需要一个漫长的过程.人民币国际化后，消费方式与我国居民消费方式相悖，与我国居民勤俭持家的历史观念有一定的冲突，这需要我们找出合适的方式来解决这一问题，从而有利于人民币国际化的发展.

2.2 国家金融体系不成熟

虽然我国已经具备人民币国际化的形成条件中的具有相对健全的金融市场，但是这并不意味这我国的金融市场已经非常完善，不存在重大漏洞.金融市场的成熟程度并不能从成立时间的长久来衡量，我们要从微观角度来分析其成熟程度.

2.2.1 金融市场结构不合理

目前我国金融市场存在着明显的空间分布不均匀的状况，东部、中部和西部地区的金融行业发展极不协调.中西部地区金融市场发展严重滞后，甚至有些地区只有农信社或邮政储蓄机构，并且中西部金融产品单一，汇兑业务少.东中西部地区金融业发展的不协调将会阻碍我国金融业的整体发展.我们可以通过2013年末银行金融机构东西部地区分布进行分析：

2013年末银行金融机构地区分布 单位：%

由以上表格我们可以看出，中部、西部和东北部的营业网点数低于东部地区，在资产占有总额中，东部地区高达58.9%，而中、西和东北地区的资产总额加起来还没有东部地区的一半，这些数据说明了地区差异.为了我国金融市场的发展，我们应该促进各地区协调，部分地区的落后将会拖累整个金融市场，因此各地区金融市场协调发展成为推动我国金融市场发展的重要课题.

2.2.2 金融市场监管不完善

我国金融监管存在许多不完善的地方，央行缺乏维护金融稳定的监管权限，许多金融机构在人员调动等方面不合理，并且我国的金融机构内部监督还没有建立较强的自我约束制度、缺乏明确的评判标准和奖励措施.同时，我国金融机构的外部监督机构没有建立系统的体系，使得我国的审计和统计等政府部门以及会计、律师事务所和信用评级机构的监督职能没有完全发挥出来，这些都是我国金融监督体系不完善的表现.目前我国金融监管机构存在着监管重点和监管目标不同，并且他们各自的监管界限并不明确，这不仅加大了监管成本而且也影响了我国金融监管的效果.

2.3 其他制约因素

2.3.1 美元的阻碍

美元霸权是美国处于超级大国地位的核心支撑，军事霸权与科技霸权都为美元霸权服务.人民币国际化，势必会影响美元霸主地位，甚至会使美国所获得的铸币税减少.因此，人民币要想成为世界货币，势必会遭受美国的阻碍.自1945年起布雷顿森林体系的成立，美国建立了以美元为国际货币的新的国际金融体系.美国作为世界最大的经济体，有着世界第一的进口国之称，因此美元的使用范围极其广阔.

我们可以通过全球主要货币外汇交易比重变化与趋势——BIS三年一度的中央银行调查报告解析进行分析：

美元在全球外汇交易中的比重变化图

由上图我们可以看出，美元的在全球的货币货币交易量中占有主导地位.在2001年高达89.9%，自2004年起虽然所下降，但下降后的比重依旧占有主导地位，并且在2013年开始上涨，并在25%左右浮动在，这些都说明了美元在全球所占的地位.

美国和美元的地位使得美国掌握这世界金融市场的支配权，这些将会是我货币国际化的阻碍因素.因此，我们在对待美元问题时，应该谨慎处理美元和人民币的关系.

2.3.2 日元的阻碍

中国与日本是邻国，但二者之间经济发展存在这一定的差距.自2010年我国GDP总量超过日本，成为世界第二大经济体，并且在2014年我国GDP总量约为日本的2倍.但是这并不能说明人民币世界交易量都已超过日本，我国与日本还是有差距的.我们可以通过人民币和日元的日均交易量中进行分析：

人民币和日元世界日均交易量（按交易工具分类）

人民币与日元在世界货币交易量中有着明显的区别，在世界货币交易总量中日元的交易量大约是人民币的10倍，甚至在即期交易中差距达到20倍，这些数据说明了我国与日本的货币交易的差距.中国的经济快速发展，但总体上和日本还是有差距的，日元在世界货币交易量中占有的地位对人民币国际化有一定的威胁.人民币国际化考虑日本因素时，不能只从GDP总量上进行比较，而应该从各个方面进行分析.

2.3.3 地缘政治的阻碍

我国地域辽阔，接壤国家众多，然而也正因为此，我国需要面对许多领土方面的问题，这些问题使得我国周边安全形势很不乐观，存在着许多政治问题，这将会影响人民币国际化的进程.目前，我国与周边国家存在着许多海洋权益问题，与菲律宾、越南、日本等国都有领海纠纷，与朝鲜、韩国在东海问题上也存在分歧；而在陆地领土方面与印度也存在潜在冲突隐患.地缘政治的不稳定，将会影响人民币币值的稳定，从而不利于人民币国际化.

3 人民币国际化发展的途径

3.1 注重经济发展质量，提高国家经济竞争力

随着经济全球化的持续发展，我国更应关注经济发展质量，不断提升产业国际竞争力，要优化经济结构，注重第一、二和三产业协调发展，加快农业建设，提高农业水平.要注重创新，提高资源的利用率，优化产业结构，进一步深化我国的经济改革.我们应当注重对金融人才的培养，不断提高我国国民的金融知识水平，同时要提高居民的消费水平，努力改变居民现有的消费观，使居民可以正确人民币国际化后所产生的影响.

3.2 不断健全和完善金融市场

完善我国金融市场，首先要有多层次的金融市场依托，优化我国金融市场结构，提高资源的使用效率，促进东西部地区和城乡之间协调发展，加快开放农村地区的金融市场，扩充农村地区的金融产品种类.要利用东部带动西部，城市带动农村，发达地区带动不发达地区的发展.其次要完善金融监管体制机制，出台与金融监管相适应的法律法规，创新金融监管法律规范，提高规范的可操作性.同时要提高监管人员相应的专业技能，提高监管人员的道德素质.最后还要不断增加我国金融产品的种类，逐步实现与国际接轨.[2]

3.3 采用循序渐进的方法

人民币国际化应该遵循稳步推进，循序渐进的原则.人民币周边国家化是其成为成为世界货币的最基础阶段，我国应当不断加强与周边国家的经济文化往来，应充分利用我国的地区优势，鼓励与周边国家、地区的贸易旅游业发展.人民币亚洲化是人民币成为国际货币的第二阶段，我们应当正确处理人民币与亚洲其他国家货币的关系，充分利用市场供求关系，要想使我货币国际化，我们应该做到经济充分与国际接轨，货币的价值应该更加体现世界市场的价值，并且其供应量应该更加满足国际市场的需求，同时我国的金融体系应更加体现国际市场的要求.[3]

〔1〕李建国，安烨.人民币国际化制约因素与策略措施—人民币国际化应重点研究问题[J].税务与经济，2014（3）.

〔2〕中国人民大学国际货币研究所.人民币国际化报告（2013）：世界贸易格局变迁与人民币国际化[R].中国人民大学出版社,2013.

〔3〕中国人民大学国际货币研究所.人民币国际化报告（2012）[R].中国人民大学出版社，2012.