我国互联网金融风险现状及监管策略

戴岩

摘要：我国经济的高速发展，促使互联网电子商业的产生，同时带动了互联网金融行业的发展。目前，我国互联网金融的涵盖面越来越广，其包含的内容涉及资金的存储、贷款以及支付等业务。互联网金融行业的发展推动了我国金融市场化的创新步伐。我国于2014年发布《国务院办公厅关于加强影子银行监管有关问题的通知》，对互联网金融的范畴进行了明确。互联网全球化的发展，给互联网金融行业带来了机遇和挑战。本文笔者通过对互联网金融模式和风险的探究，提出了针对互联网金融的相关风险的监管策略。

关键词：互联网；互联网金融；金融风险

中图分类号：F832 文献识别码：A 文章编号：1001-828X（2016）001-000-01

前言

我国于1999年开始，国内就出现了交易性的支付网模式，标志着我国互联网金融的兴起。直到2013年，阿里巴巴运营了余额宝，促使国内互联网金融快速的增长。互联网金融的各类产品的研发，严重冲击了我国的传统金融行业。互联网金融的快速发展促使了大量客户将资金的投资方向发生了转变。客户为获得高于银行、债券等金融机构提供的资金利益回报率，将大量资金投入在互联网金融的相关产品。由此带来的互联网金融风险状况引起了社会的广泛关注。为建设我国互联网金融的健康运行体制，需要对我国互联网金融的风险状况和监管策略进行研究和讨论。

一、我国互联网金融的运行模式和风险现状

（一）第三方支付和支付宝的相关基金的运行模式和风险

互联网金融中的第三方支付是指网络公司与银行签订协约后，运用计算机和通信技术建立的一种支付系统。第三方支付的金融活动是由非金融机构进行的资金支付的服务活动。主要包括资金的收支的中介式转账服务。这一类的金融产品主要是针对网络电子商务进行的，例如支付宝、财付通等。支付宝是淘宝为了更好解决客户和商户之间的信用问题，在付款与收获之间进行第三方的信用支持。第三方采取先收取客户资金，客户对购买商品满意后，将客户购买产品的资金支付给卖方。第三方支付存在的风险有两个方面，一方面是随着网络市场的不断开发，其网络消费的不断增加。当使用第三方支付系统的用户的增加数量以及资金运行的额度到达一定的规模时，第三方支付系统一旦出现问题，其后果是不可估量的，甚至会导致整个金融市场的崩盘，从而影响社会的稳定。另一方面是第三方支付系统的安全系数不高，部分第三方支付系统存在系统设置漏洞的弊端。一旦客户的相关信息的丢失，有可能会造成客户的资金的损失。

支付宝相关的基金产品的典型是余额宝，余额宝利用支付宝账户的余额资金进行投入的理财产品。其为客户提供的利息率远远高于银行的利息率。其存在的风险是具有结构性和流动性的。余额宝的金融产品依靠的是银监会的利率管制，可一旦银监会取消这一政策，则使利率市场化，余额宝的收益就面临流动性的风险。当市场的资金价格回落，其投资者收回资金大于客户购买理财产品的额度，就会使相关的基金出现结构性风险[1]。

（二）网络贷款和众筹模式及其风险

人人贷、点对点信贷等是互联网金融融资的模式，网络贷款平台其程序优于传统的贷款模式，网络平台的贷款模式主要是由借款人在网络平台发布资金需求的借款信息，以固定的利率进行招标，其投资人可以是一人也可以是多人。贷款人也可以通过此网站平台进行信息的发布，寻找借款人，并且双方共同承担借款的风险。相关信息显示，我国互联网信贷系统于2013年年底，其网络贷款平台已经成立了500家。信贷的资金总额达到1000多亿元人民币。这种网络平台运营的风险是其系统设置的方便简捷不具有阻碍黑客攻击的能力。黑客进行攻击网络贷款系统，其目的大部分是以诈骗或者进行恶性竞争为目的。其结果既会导致网络平台各大网站的崩盘和倒闭，也会导致借贷双方的信息的泄露和资金的损失。

众筹模式是指网络企业进行融资所采取的方式，其模式主要的运行方式是“团购和预购”的两种形式。互联网企业通过利用社会网络的传播性，通过展示创意信息进行创业资金的筹划。众筹模式的风险主要是因为资金的投入者和使用者的不对称的信息输出。相关投资项目在未达到收益之前，投资资金的运行方向是不确定的，从而其形式容易造成社会上的非法集资[2]。

二、互联网金融风险监管的策略

（一）互联网金融风险监管的基本原则

互联网金融的普遍应用，但相对应法律法规并不健全，所以，目前确定我国互联网金融风险监管的基本原则是非常重要的。首先，互联网金融行业要有自律原则，互联网金融行业的自律行为，可以促进互联网金融行业的管理水平的不断增强和提高。其次，互联网金融行业要以服务于实体经济为目标原则。最后，互联网金融行业要以公平公正作为相互间竞争的基本原则，使互联网金融行业在和平稳定的环境下公平竞争良性发展[3]。

（二）互联网金融监管的基本策略

首先，建立完善的监测互联网金融系统风险体系。由于互联网金融行业的门槛较低，其入行企业规模得不到有效的监管，所以要相对提高互联网金融行业的审核环节。高速发展的计算机技术，要为互联网金融的安全做技术保障。其次，提升政府监管部门的技术能力。近几年的黑客攻击技术不断增强，我国要进行专业人员的培养，使相关技术能够阻挡黑客攻击，从而达到保护互联网金融行业安全的运行效果。最后，提高消费者的风险识别能力。政府应加大力度对互联网的诈骗的相关信息进行宣传，使消费者能熟知各种骗术，从而保护自己的财产安全。

三、结论

高速发展的经济水平和人们日益提高的生活需求，促使互联网金融行业的快速发展。互联网金融行业是否能正常运行与百姓的和谐生活以及国家经济的稳定都有至关重要的联系。综上所述，合理、科学的互联网金融监管策略是互联网金融健康发展的关键。

参考文献：

[1]郭晓芳.我国互联网金融风险及风险监管研究[J].工程经济，2015，17（05）：104-108.

[2]尹海员，王盼盼.我国互联网金融监管现状及体系构建[J].财经科学，2015，05（09）：12-24.

[3]洪娟，曹彬，李鑫.互联网金融风险的特殊性及其监管策略研究[J].中央财经大学学报，2014，06（09）：42-46.