大数据时代下互联网金融发展的机遇与风险应对

王月瑶

摘 要：随着大数据时代的到来，互联网金融正面临前所未有的机遇和挑战。文章阐述了未来基于大数据的互联网金融发展方向，并对大数据时代下互联网金融面临的机遇和挑战作了展望。

关键词：大数据 互联网金融 机遇 风险应对

中图分类号：F830 文献标识码：A

文章编号：1004-4914（2017）01-056-02

当今社会是一个数字和网络的时代，互联网的快速发展对人们的生活方式产生了革命性的影响，在此背景下，与人们生活息息相关的互联网金融孕育而生，经过几年的发展已产生了明显的社会效应和经济效应，随着大数据时代的到来，互联网金融正面临前所未有的机遇和挑战。

一、大数据金融是互联网金融发展的方向

大数据是近几年互联网领域出现的热门词汇之一，早在2012年瑞士举办的达沃斯经济论坛上，大数据就成为来自世界各地的专家学者们讨论的热门话题。在之后的几年中，大数据应用领域越来越广泛，产生的经济效应也越来越大，现在已被业界公认成为了一种数字信息资产。

那么，什么是大数据呢？大数据是英文big data直译而来的一个词汇，也称巨量数据或巨量资料。360百科把大数据定义为需要新处理模式才能具有更强的决策力、洞察力和流程优化能力的海量、高增长率和多样化的信息资产。大数据金融则是大数据在金融领域的应用，具体来说就是利用大数据的方法，分析金融行业数据，金融参与者的行为模式与风险偏好，并在此基础上进行金融战略规划、金融产品设计以及金融服务创新的一种新的应用模式。

当前，互联网金融正蓬勃发展，与传统金融相比，互联网金融具有自己的发展优势，如交易比较便利、准入门槛不高、交易成本低等特点。但随着金融参与者范围越来越广，要求越来越高，需求越來越多样化，互联网金融服务商需要快速地了解客户的具体相关信息并做出评价，包括融资需求、投资偏好、个人信用等。实践证明，传统的信息采集方式已经远远不能满足互联网金融对数据的需求，这就需要利用大数据的强大数据资源优势，通过深度挖掘分析，从而建立形成对客户的综合评价体系以及对现有的金融产品或服务进行改进或创新的新模式。因此，从这个意义来讲，大数据金融必将成为未来互联网金融发展的方向和必由之路。

二、基于大数据的互联网金融未来发展机遇

大数据金融是基于金融行业庞大数据信息的基础上，借助互联网技术、云计算以及智能应用等手段，对数据进行深度的挖掘分析，并最终为管理者提供决策支持。鉴于大数据金融的上述特征，从未来发展趋势来看，笔者认为有以下几方面的机遇：

（一）对金融参与者行为进行分析，搭建综合分析评价平台

互联网金融是一个对数据依赖度很高的一个行业，产品的研发、服务的完善，都离不开对数据的分析。在这些数据中，参与者行为数据显得尤为重要，因为不论是传统金融机构还是互联网金融，其提供的服务或产品，最终的落脚点都归结于客户，因而，对于客户的了解程度决定了行业发展的方向。目前，我国虽然鼓励金融机构加大对中小企业的支持力度，但大部分机构包括互联网金融对这些企业的相关情况缺乏了解，普遍存在惜贷心理，对于个人而言更是如此。这就导致大量潜在客户的流失，不利于行业的长远发展。而大数据金融的应用则恰恰可以解决这一突出矛盾。在大数据的支持下，金融机构可以实时得出融资方的信用评分，增加对融资方信用能力的判断渠道。未来的互联网金融行业可以尝试利用大数据分析建立一个对参与者信用等级、投资偏好、风险承受能力等指标综合分析评价的平台。通过平台可以实时查询参与者的各项指标，为快速、便捷完成金融交易、控制金融风险提供决策支持。当然，想要实现这个目标，就离不开与传统金融机构包括银行、保险、证券、信托等部门以及互联网金融行业之间包括P2P、互联网金融门户网站、第三方支付平台等的协作。通过合作最大程度共享参与者的行为数据，在此基础上不断扩大客户范围，并可针对不同参与者定制个性化的金融服务或产品。

（二）消除交易双方信息不对称，降低交易成本

金融产品最终将转化为金融参与者资金的支付。对于任何金融产品或服务来说，交易双方最关注的问题就是信用度。从以前的行业模式来看，在传统金融机构尤其是互联网金融行业中，金融机构及投资人或其合伙人对于融资方的信用审查和风险承受能力的判断，往往需要耗费大量的人力、物力、财力等资源，而且获得的结果未必是可靠的。同样，对于融资方来说，也需要获取金融服务方的相关信息，如公信度、经营规模、资金实力等。但由于信息渠道的匮乏，了解到的信息往往比较模糊，结果造成交易双方信息的不对称，故而容易对金融机构产生不信任感。

将来，互联网金融行业可以借助大数据的优势来实现数据分析共享，降低交易双方对信用及其他信息的调查成本，消除双方信息的不对称。随着未来互联网应用的日趋深入，各行业信息化的水平会不断提高，针对各个主体的基本信息数据的采集和共享将成为可能，如，企业银行交易数据、个人信用卡交易数据、第三方支付机构的交易数据、水电煤气费数据、交通违法信息、P2P交易数据信息以及违法犯罪信息和其他违规处罚信息等。未来大数据金融的应用将会不断拓展和深化，互联网金融行业甚至是传统金融机构将能以最低的成本获得金融参与者的信用基础信息，从而实现利润的最大化。

（三）进行金融创新，开拓金融市场

创新是一个行业、一个企业生存和发展的不竭动力。依托大数据金融的优势，互联网金融行业可以从产业链中挖掘市场潜力，实现创新突破。

目前来看，国内已有许多涉足互联网金融行业的电商公司，利用大数据的优势，开展供应链金融服务，并收到了很好的效果，如京东金融推出的京宝贝以及苏宁云商推出的苏宁小贷等。这些产品有个共同点，就是针对的群体主要是与企业来往密切的供应商。公司通过对供应商的往来结算、合同履行情况以及财务等数据进行分析，得出供应商的信用度和还款能力，自动确定融资额度，自动发放贷款。

将来，随着大数据金融的不断发展应用，从事互联网金融的企业可以从产业链和提供产品服务上进行创新发展。具体来说，一方面可以依托大数据金融，延伸金融服务的链条，从单一的供应链扩展到所有关联的产业链上；另一方面，也可以把不断扩大服务对象的范围作为着力点，逐渐把家庭或个人纳入到服务对象中来。此外，还可以通过大数据分析判断服务对象的信用情况、融资偿还能力以及投资偏好等属性，提供不同种类的金融产品或服务，包括融资、投资、担保以及其他种类等。同时，还可以大胆尝试向可定制的个性化的金融产品或服务发展，以满足不同对象的金融服务需求，从而达到不断开拓金融市场的目标。

三、大数据金融面临的挑战与应对

（一）面临的挑战与风险

一是给金融监管带来挑战。传统金融监管侧重宏观的稳定，将行业准入、产品监管作为主要的内容。而以大数据为依托的互联网金融则具有明显的数据特征，经营重点侧重在微观层面，包括金融服务提供者及参与者的各项信息。如果监管部门依旧按照传统监管方式，将很难对互联网金融交易双方的行为进行有效监控，这样一来，轻者可能会引发一些金融纠纷，重者则可能会引发系统性金融风险。

二是互联网金融行业可能会面临信用风险。对于金融机构来说，风险管理是金融机构运营中的重点所在。数据是风险管理体系中最重要的因素之一，在基于大数据分析的金融服务中，可能会由于一些关键数据的不完整或失真，造成对金融参与者信用度或偿还能力评判不准确，从而给金融机构带来经济损失的风险。

三是可能会造成大数据失灵的风险。大数据应用的核心在于获取或共享参与者的各项信息，由此会带来一个突出矛盾，就是涉及个人隐私和商业秘密数据的获取和保护。如果在数据的获取或应用中不能有效分隔隐私和共享数据，无法对隐私和商业秘密进行保護。那么，在这种情况下，金融参与者极有可能为了保护自身隐私而放弃金融交易，从而使大数据金融失去效应。

（二）应对措施或建议

一是完善现有的金融监管体系，根据互联网金融的发展趋势进行监管创新。要从传统的侧重宏观领域的监管逐渐转变到宏观与微观并重。一方面，要不断加大对交易双方行为的监控力度，维护金融市场的稳定；另一方面，要以宏观的监管促进对参与者的保护，通过提高互联网金融行业的准入门槛、评估金融产品的风险以及加强日常监管等举措，最大程度保护消费者的权益。

二是建立基于大数据的信用风险分析模型。首先要做的就是要尽可能多地收集与信用风险相关的数据，如融资金额及用途，偿还及违约情况、资产情况等。但由于数据的体量较大，以及非结构化的特征，完全收集到每一项数据是不可能的，而且数据的准确性也不能完全保证。因此，有必要对数据进行抽样和设计，将数据标准化、结构化，尤其对一些实时市场动态数据，如果跟踪的数据过于庞大和复杂，则容易产生数据不一致、维度过高模型无解等问题。接下来就可以综合使用各种技术，如大数据分析、计算机技术、应用数学等对收集到的数据进行建模。通过风险模型的建立和使用，逐步降低信用风险发生的机率。

三是逐步建立完善网络隐私权保护的法律体系。目前我国关于这方面的法律还比较少，即使有些法律条款做了规定，但缺乏针对性和可操作性，已经很难适应互联网以及大数据高速发展的形势。因此，为了互联网金融市场的稳定，避免或减少法律纠纷，非常有必要建立或完善网络隐私权保护的相关法律，加大对消费者隐私的保护，调动消费者参与金融交易的积极性，从根本上解决大数据失灵的问题。

参考文献：

[1] 吴卫明.互联网金融知识读本.中国人民大学出版社，2015

[2] 赵频.浅谈大数据金融时代金融业面临挑战及应对措施.中国电子商务，2013

（作者单位：山西省忻州市第一中学 山西忻州 034000）

（责编：若佳）