北京烟草合理利用资金集中管理优势提高存量资金收益

王巍

摘要：资金作为企业生产经营过程中不可或缺的要素，一直以来广受人们的重视。随着经济形势的发展，资金管理的内容不再是简单的核算收支平衡，“如何收，如何支” 成为了管理更深层次的内涵。紧紧抓住货币资金保值增值核心工作，增加存量货币资金收益，深入挖掘潜力，创新管理手段，用好金融工具，为行业新增利润作出了重要贡献，是我们烟草行业近年新增的考核目标。本文结合当前形势，对北京烟草的存量资金收益问题进行了阐述，分析了资金集中管理产生的背景及现状，以及解决的方法。希望通过提高零售客户货款结算成功率、可控费用支出减少、主营业务外其他收入增加、优化资金拨付方式四个方面的措施提高北京烟草存量资金收益。同时 通过合理规划，促进企业经营管理活动的顺利展开。

关键词：北京烟草；资金收益

随着烟草企业发展的日益壮大，企业资产的规模也越来越庞大，其中表现最为明显的是企业资金存量的增加和资金流量的增大。在当前的形势下，加强企业资金的管理显得尤为迫切和重要。随着国家局每年向各省级烟草公司下达货币资金收益目标并实施考核，且货币资金收益渠道单一，国家局规定省级烟草公司不得进行金融投资理财，仅能通过银行存款业务，实现货币资金增收。实现货币资金收益目标的困难，就是我们要攻克的问题。因此，我们将如何提高北京烟草存量资金收益作为加强资金管理的方向，通过探索精益理念和方法的运用，解决资金收益目标背后的管理问题。

一、存量资金收益产生的背景

（一）北京烟草集中资金管理的前提

北京烟草于 2004 年下发的关于设立资金管理中心的文件规定，下属 16 家区县公司所有的收入账户都将自 2005 年 1 月 1 日起纳入市公司统一的资金库管理，所有账户均实现日清，即每一笔资金都要在每日0 点时上划至市公司资金库，不留余额。所以 在这样的管理模式下，各区县公司需要开设一个独立的支出账户，负责进行日常的资金支付，实行收支两条线管理。因此，为满足下月的资金开销，区县公司需要在每个月月末按照各部门提报的资金需求向市公司申请资金拨付。只有通过市公司审核后的资金预算才能有资金拨付到位，满足日常经营管理的资金需要。

（二）提高存量资金收益的行业背景

随着国家局每年向各省级烟草公司下达货币资金收益目标并实施考核；且经济下行压力加大，公司税利总额下滑，加之税后专项利润上缴等因素，年度货币资金增收目标压力加大；并随着货币资金收益渠道单一，国家局规定省级烟草公司不得进行金融投资理财，仅能通过银行存款业务，实现货币资金增收。实现货币资金收益目标的困难，就是我们要攻克的问题。当前，行业在全面深入推进精益管理、降本增效，且明确地指出：外延式发展和粗放式管理已难以为继，企业要可持续发展，唯有向管理要效益、要方法、要进步。因此，我们将如何提高北京烟草存量资金收益作为加强资金管理的方向，通过探索精益理念和方法的运用，解决资金收益目标背后的管理问题。

（三）资金集中管理的优势

资金集中管理是开展资金管理的先决条件，没有资金的集中，就没有对资金支出进行事先的规划和打算。首先通过资金的集中管理，可以对子企业的经营状况进行监督，了解企业资金存量，督促对资金的回笼和加强对资金的动态控制，从而规范支出行为，在确保资金的使用安全同时来增加存量资金的收益；其次市公司将资金上划后，可以将分散的资金回笼起来，在子企业间进行合理有效的内部资金融通，弥补资金短缺企业的资金需求；可以通过规模储蓄的方式获取资金收益，帮助资金富裕的企业提高资金收益水平；再有通过对系统资金的全程监控，可以更好的实现系统资金集中管理，通过资金的集中管理从而可以将多余的资金上划至资金库，发挥资金的规模效益，提高资金收益水平。

二、目前北京烟草存量资金管理的现状分析

（一）銀行利率现状分析

按烟草行业规定又不能做投资理财、仅能靠银行存款业务实现资金增收。因此北京烟草财务部门有效利用与相关银行开展战略合作的契机，争取银行的利率优惠政策，优化存款结构，提高了资金收益。银行存款利率方面：利率是锁定的，但现在北京烟草资金账户分两种，一个是各区公司活期账户（利率是0.3%），一个是市公司资金中心账户（利率是与银行的协议利率1.495%）。从两个利率的不同，为我们提出了更进一步的问题，如何通过优化资金管理模式，在不影响各公司经营管理的前提下，把钱存在利率高的账户、获得更多收益呢？

（二）二级批发货款结算现状分析

营销中心根据零售客户订烟需求，向烟草行业上游的卷烟工业企业进货。根据《中国烟草总公司关于印发“两烟”交易资金结算管理规定的通知》（中烟办〔2014〕185号），卷烟工商企业间结算实行货到付款，在及时办理验货入库后，按时支付资金。经过认真核查，我们已经最大限度地利用了现有政策，在限定的最晚日期向卷烟工业企业结清货款。因此，此环节我们只能默认为“保持”，没有提高资金收益的空间。

（三）三级批发货款结算现状分析

营销中心将所进卷烟批发给各区烟草公司，并通过各区烟草公司将卷烟批发给订烟零售客户实现资金回笼。经分析，当前，各区烟草公司销售所得货款已于当日就上划存入市公司资金中心账户（即高利率1.495%的账户），因此我们默认为“保持”。但在此环节，我们发现零售客户货款结算成功率为95.12%，并非100%；结算失败不仅影响零售客户日常经营，而且意味着订单可能取消、延迟资金回笼、卷烟收入损失、进而影响收益。因此，我们应该怎样在95.12%的基础，提高零售客户货款结算成功率从而获得更多收益呢？

（四）日常经营管理资金支出现状分析

经营管理费用是烟草商业企业的主要投入。2015年，北京烟草的经营管理费用总额为131558万元，其中职工薪酬、折旧费等不可控费用总额为116216万元，占经营管理费用总额的88.34%，实际发生的可控费用共计15342万元，占经营管理费用的11.66%。相比2014年，不可控费用增加了4761万元，增长了4.27%；可控费用减少了578万元，下降了3.63%。可控费用降低较多的主要是车辆运行费（减少了317万元）和业务招待费（减少了460万元），主要是因为严格执行八项规定的要求以及油价降低的原因。2016年，我们将在总结2015年取得的降本增效经验和成果的基础上，把“降本增效金额占可控费用比率”纳入年度目标指标库，实现年度降本增效300-500万元的目标。那我们应该怎样要用更少的、必要的投入，产生更多的效益？即怎样使企业日常经营管理费用支出能否更科学、支出的更少更有必要呢，从而增加资金积累，进而提高存量资金收益。

（五）资金中心拨付方式的现状

北京烟草资金支出拨付原则是：各区公司月末预测并向市公司提报下个月资金支出项目及金额，市公司在下月初将资金一次性拨付到各区公司账户供其使用，如果资金使用不足再根据实际情况追加。市公司资金中心账户的协议利率远高于各区公司资金支出账户的利率。那么，这种按月一次性拨付资金的方式，势必造成利息的无端损失。各区公司日常支出项目中税金和职工薪酬项目占比最高，根据测算，两项支出金额约占资金支出总额的98%-99%，因此可以分析出税金和职工薪酬的支出作为拨付调整的主要影响项目。再仔细分析这两个项目，税金约占两项合计金额的93%-94%，工资薪金支出一般在5号前就支付完毕了，资金支出账户占用时间一般在2天左右，对于利息收入增加影响不大，而税金支出一般在13日左右，资金支出账户占用的时间在10天左右，对于利息收入增加的影响很大。因此我们需要思考怎样调整资金拨付方式才能增加存量资金收益呢？

三、提高存量资金的收益的措施

从以上现状的分析可以看出，我们可以通过提高零售客户货款结算成功率、可控费用支出减少、主营业务外其他收入增加、优化资金拨付方式四个方面的措施，来提高存量资金收益。我们以精益管理为契机，通过探索精益理念和方法的运用，解决资金收益目标背后的管理问题，通过管理改善、精益而来的利息收益增加！

（一）提高零售客户货款结算成功率

2016年9月市局财务处、营销中心会同合作银行和软件公司开展了零售商户购烟结算及金融调研服务调研。通过调研，以抽样调查的方式在全市发放调查问卷4324份，涵盖16个区县公司，7种业态30个经营档位，了解北京烟草零售商户购烟结算中的问题及困难，收集零售客户货款结算方面改善需求；针对客户提出的具体问题进行原因分析、与有关部门座谈，关注卷烟结算成功率的提高与解决客户实际需求；协调银行上门服务，为零售商户提供金融服务，提高其经营资金周转额度，便于订烟结算，提高资金结算率。措施的采取，取得了来之不易的成果，结算成功率由95.12%提高至95.91%。通过资金更快回笼，累计增加利息收入1.38万元。

（二）控制可控费用支出减少

一是为业务部门讲解财务知识，通过财务报表和指标的介绍，使大家理解企业营运盈利活动、成本费用构成、企业经营情况和发展趋势等，进一步提高大家降本增效的意识。如：首先北京市局财务处专业人士，为机关人员讲解财务知识；其次各单位财务人员也在本单位范围内开展了财务知识的讲解。

二是全面推进定额标准体系建设，组织按照业务流程、环节梳理定额指标，完善系统定额标准体系框架；组织开展定额标准制订工作，进一步充实预算定额标准，确保费用支出更加科学合理，并最终于今年9月6日固化形成《北京市烟草专卖局（公司）预算定额体系管理办法》（京烟办综〔2016〕143号）印发各单位（部门）。经统计，截至今年10月底，可控费用同比减少1277万元，已远远超过年度降本增效500万元挑战目标，相应地增加了存量资金的利息收益7.63万元。

（三）开源使主营业务外其他收入增加

使主营业务外其他收入增加，一是加强沟通和宣传，分享推广好的经验做法；二是积极争取政策，与地方税务、财政部门沟通协调，最大限度使用政策，享受政策优惠；三是加强闲置资产的控制管理，提升资产运行效率；对无法使用又占用空间的闲置资产及时发现，规范处置，增加处置资产收益。经统计，2016年全年预计其他资金收入457.69万元，其中处置停驶的超标车辆收益为229.02万元，从而增加了存量资金的利息收益2.73万元。

（四）优化资金拨付方式。

我们想到了丰田JIT（Just In Time）管理方式，市公司向各区公司的资金拨付能否常态化，能否根据各区公司日常费用资金需求随时提报而做到随时拨付呢？ 于是我们采取了以下几项措施：一是优化了资金拨付时限，由原来的按月提报和拨付优化为：各区公司可按日提报，市公司及时拨付到各区公司，从而实现将原有在各区县公司日常资金账户（年利率0.3%）中的存款转到资金中心账户（年利率1.495%）；二是优化了资金管理信息系统，以支撑这一改善；三是固化改善经验做法，形成《北京烟草资金集中管理办法》印发各单位（部门）。

初步设计的效果验证的思想理念是：通过模拟原拨付资金政策，计算出資金支出账户月均存款余额，与月利差相乘，从而得出增量利息收入。具体步骤为：首先建立一个资金支出账户余额计算表，从5月份开始按照原政策将所有的支出项目从系统里面导出，计算全月资金需求总量；然后将当月支出总金额按月初1号一次性拨付的方式，作为资金支出账户的收入金额，计算出每笔支出后的余额；最后再根据每笔余额计算出月均存量，按新政策，该月均存量应放到内部存款账户按协议利率计息，因此按照资金支出账户月均存款余额，与月利率差相乘，从而得出增量利息收入82.7万元。

通过以上推算出效果验证，证实通过拨付资金政策的调整实现利息收入的大幅度提升，主要体现在三个方面：一是资金中心划拨频次增加，二是资金支出账户日均存款金额大幅降低，三是内部存款利息大幅提升。在不考虑11月份和12月份影响因素的前提下，实现效益增加82.70万元，如果按10月份实现的收益推算，预计2016年全年实现利息收入增加额将达到112.35万元。

四、结语

总之，北京烟草合理利用合理利用资金集中管理优势、提高存量资金收益取得了显著的成效，将精益与财务相融合，就如何实现精益财务进行了积极探索。积累和分享了许多好的经验做法，并通过制度及标准固化，促进了日常财务管理水平的提升。且按日提报和拨付资金的管理效率，达到行业先进，据初步了解，效率较高的安徽烟草也只是按周拨付。我们将持续不断完善措施、深化效果，更多的增加资金收益，为烟草行业新增利税做出更多贡献。

（作者单位：北京市平谷烟草公司）