商业银行同业业务发展及风险探析

文/李琳，中国建设银行股份有限公司吉林省分行

目前，我国利率市场的迅速变化，冲击着商业银行的传统放贷盈利模式。近几年，我国的商业银行在同业业务领域进行不断的创新开拓，与多种形式的金融机构进行了合作。在这样的情况下，我国的金融市场有了更多的、更新的发展动力，使得商业银行逐渐转变了盈利的模式。但是，商业银行在拓展同业业务的同时，也带来了一些新的风险，需要相关人员进行重点的控制。

1 商业银行同业业务的发展现状分析

1.1 规模的分析

目前，我国的金融市场日趋成熟，各种金融功能与服务也不断的完善，同业业务领域的创新拓展得到了更好的发展。结合笔者的调查发现，现阶段，我国的金融机构同业业务的资产规模已经达到了391942.7亿元人民币，在其他其他存款性公司的总资产中占据了23%。相比于十年以前的104173.2亿元人民币的金融机构同业业务的资产规模、以及 13%的其他其他存款性公司的总资产中的比例，已经得到了近一倍多的增长。目前，我国同业业务的负债规模为2 23518亿元人民币、占据了总负债的12.98%。相比于五年前的11%，有了相对有序的扩张与发展。

1.2 业务形式的分析

我国商业银行的同业业务不断发展，促使着相关监管部门对于其中的风险进行监管，并出台一系列的政策进行监督与管理。商业银行为了获得更大的市场竞争力，不断的展开同业业务的创新。就目前的情况而言，商业银行同业业务的形式有如下几种：第一，商业银行之间进行合作。其业务形式包括同业资金拆借、信贷资产转让、代理结算等；第二，商业银行与信托公司之间的合作。其业务的形式包括信托资金托管、资产转让、代理收付、信托融资等；第三，商业银行与证券公司进行合作。其业务形式包括资产证券化资金保管、证券资金清算代理、同业存放等；第四，商业银行与基金公司进行合作。其业务的主要形式包括“一对一”专户理财、合作发行理财产品、代理销售等；第五，商业银行与保险公司进行合作。其业务形式包括代理销售、出口信用保险融资、银保专属产品等；第六，商业银行与财务公司进行合作。其主要的业务形式包括同业代理结算、票据转贴现金、现金管理、资金拆借等。

2 商业银行同业业务的风险探究

商业银行同业业务包含的风险主要体现在融资对象风险、操作风险、流动性风险这三个方面。第一，融资对象风险。商业银行同业业务的项目风险在房地产行业、“两高一剩”产业以及地方融资平台中存在着。举例来说，目前，房地产行业与商业银行之间的紧密程度相对较高，当地产行业在开展建筑项目时，有 60%-70%的资金来源与商业银行，所以，一旦房地产行业受到了冲击，那么商业银行也会受到影响，产生严重的后果。第二，操作风险。商业银行在开展信贷业务的时候，为了规避监管，会在实际的工作进行时加入各方的参与者进行私下的运作，这不增加了商业银行承担的信用风险。第三，流动性风险。我国的金融市场发展还不够完善，为人们提供的理财产品并没有能够有效的满足我国各个年龄层的理财需求。在这样的背景下，许多消费者并没有结合实际的情况，选择理财产品，无疑提升了我国商业银行的风险隐患。

从宏观层面来看，商业银行同业业务的风险有影响监管的有效性、影响货币政策的有效性、影响我国经济与金融的稳定，相关人员在工作中需要进行重点的注意。

3 商业银行同业业务的发展策略研究

3.1 以“金融稳定”为框架的货币政策建立

商业银行要结合自身的实际情况与发展背景，推动以“金融稳定”为框架的货币政策的建立，这样的方式能够保证货币最大程度的发挥出其应有的效果与功能。可以将原有的货币政策为基础，加入社会融资的规模指标，能够完成对于我国市场信贷规模效率的控制。同时，还可以将利率作为中介，完成价格型货币政策的建立。

另外，相关部门以及工作人员要对市场的流动性进行加强性的管理，要将信用纳入重点控制范围。例如，商业银行可以将影子银行的各项业务活动纳进流动性管理的工作中。

3.2 市场监督管理体系的完善

除了要重视对于市场总体流动性的管理，还要建立起完善的市场监督管理体系，对个别商业银行的流动性进行预测以及管理。尤其是一些同业业务金额较大的订单，要重点进行单个机构风险的传导性风险防控，保证整个金融市场的稳定性。相关部门以及工作人员要结合市场的实际情况，逐步建立起统一的监管机构探究并发布出流动性风险指标、流动性资产的最低比例、完成对我国整个金融行业的监管，要重点对表外业务以及金融衍生工具的先进运转情况进行流动风险的检测与管理。

另外，促进商业银行的转型也是一种促进商业银行发展、降低同业业务风险的措施。商业银行要完善同业业务中的对交易对象、操作流程以及交易模式的管理，提升其风险抵抗的能力。

综上所述，目前，我国商业银行同业业务的发展迅速，其规模与业务形式都得到了一定的扩展，金融市场已经日趋成熟。但是，商业银行同业业务的发展中还存在着融资对象风险、操作风险、流动性风险等风险，通过建立以“金融稳定”为框架的货币政策、完善市场监督管理体系，提升了商业银行风险抵御的能力。