上市公司财务报表分析存在的问题及解决对策研究

李倩倩

摘 要：随着中国经济的快速发展，财务报表的地位越来越重要。企业必须对财务报表进行全面、系统的分析。由于单纯分析简单的数据或者文字，很难得出实质性的结果，因此一定要使用专业的方法和技巧分析企业的基本情况，然后通过综合分析3大财务报表，得出具有说服力的分析结果，从而制定相应的方案。针对财务报表分析的局限性，提出了相应的解决方法。

关键词：财务报表;分析;财务指标

文章编号：1004-7026（2019）12-0130-02         中国图书分类号：F231.5         文献标志码：A

1  我国上市公司财务报表分析

财务报表分析是对资产负债表、利润表和现金流量表进行分析。资产负债表表明了企业所拥有的资产和所需偿还的债务以及所有者拥有的权益这3者之间的关系，以及它们各自的期初余额数和期末余额数。利润表反映的是企业的收入、成本以及利润之间的关系，可以考察企业盈利能力的高低。现金流量表反映了企业的现金流入和流出情况，从现金流量表中可以看出企业的变现能力。总之，这3大报表反映了企业实际拥有财产的基本情况、资金使用和资产运转的能力以及企业的收入和支出。但是，简单地分析数据并不能直接或充分地说明企业的基本财务情况，只有将企业的指标数据与企业的基本现状结合起来，才能得出正确的结论。分析3大报表的意义在于，为报表使用者提供財务信息，然后为投资或融资决策提供参考[1-2]。

林介山指出，我国经济的快速发展，为我国上市公司提供了机会，而且财务报表对上市公司而言是至关重要的文件。高红静认为，上市公司所处的内部和外部环境越来越复杂。宗绍君提出，分析3大报表可以进一步了解公司的经营状况和财务状况，这对企业发展越来越重要。闫丽梅提出，企业要充分认识分析方法的局限性，根据存在的问题，提出相应的处理方法，然后通过一些指标和企业整体的盈利能力，进一步分析企业偿债能力、资金周转能力和企业未来发展情况。

2  我国上市公司财务报表分析存在问题

2.1  偿债能力指标存在局限性

偿债能力是企业偿还购买东西或者接受他人的劳务时所欠资金的能力。通常情况下，这一指标在数额上能够反映出企业所拥有的流动性资产比流动性负债多。企业偿债能力这一指标存在以下3个方面的局限性。①这一指标不能动态反映企业在较短的时间内偿还其他企业款项的能力。②企业偿债能力的大小有时会把使用3大报表的人引入一种错误的思想里。③偿债能力指标并不能真正地反映企业是不是很快地能把企业的某些资产变成现金。不确定企业是不是能够使用其他的方法或者通过其他投资渠道使企业的资产在一段时间内变成现金，这样就会导致企业难以对自身实力进行正确评价[3-5]。

2.2  盈利能力指标存在局限性

一个人决定是否要成为企业的股东，取决于这个企业是否能在一段时间内通过一些投资方式进行投资，然后获取一定的利润。企业获利能力可以从企业净资产的获利率看出，但是这个指标也存在一定的局限。①企业所拥有的净资产通过周转后所赚到的钱的这一比率缺乏一定的时间线。②企业拥有的净资产进行周转后赚到的钱的这一比率对风险反映不足。③企业所拥有的净资产进行周转所赚到的钱的这一比率对价值性的体现不足。从这一指标的计算方法中可以看出，这一指标是一个相对化的指标。

2.3  财务报表分析方法的局限性

2.3.1  比较分析法的局限性

这一分析方法的关键在于寻找适合这个分析方法的标准，这是因为选择不一样的标准，就会带来不一样的结果。有时候企业只用一个方法去衡量某一个指标，因此这种方法不够全面。企业应该从一个事物的多个方面来看待问题，进而去解决问题，这样就会得出一个更加全面的结论[6-8]。

2.3.2  比率分析法的局限性

通常情况下，当企业分析3大报表时，要采用一些特殊的方法和技巧进行分析比较，企业一般采用比率分析法分析3大报表。但是，这种方法也存在一系列的弊端，具体可以从以下3个方面加以说明。

第一， 比率分析法只是收集当前的数据并加以分析，并没有对未来某一时间的财务数据进行细致分析，这个分析方法在某种程度上分析得并不全面。

第二， 比率分析法通常对同一企业的各个部门进行分析比较，很少能对社会上的各个行业进行深入分析，比率分析法的比较范围小，企业应该扩大比较范围。

第三，比率分析方法在实际应用中存在一些限制，对于不同类型的行业和同一企业的不同发展时期，不能使用同一种分析方法进行比较。

2.3.3  趋势分析法的局限性

趋势分析法是对一个企业的发展趋势进行比较分析。这一分析方法通常是汇总连续多年的企业会计信息，对这些会计信息进行进一步处理。但是，这一分析方法也有一定的缺陷。因为分析3大报表需要不同时间段的财务数据，而该方法没有对报表进行处理，不同时间段的3大报表没有一定的可比性。

3  我国上市公司财务报表分析的局限性

3.1  偿债能力指标局限性

当使用报表分析财务数据时，可以把速动资产定义为企业所拥有的具有流动性特点的资产和企业所拥有的产品之间的差额。但是，企业把所用的产品从具有流动性特点的资产中扣除之后，使用这样的方法效果不明显，因为这项资产并不能说明其本质。流动资产指的是在一定的时间段内能够变现的资产。这其中有一个特殊的资产如预付账款，即企业将钱提前付给别人，但并没有拿到货物或者没有接受对方提供的劳务，这个款项属于预付款项，不能在较短的时间内变成企业的现金。

3.2  盈利能力指标局限性

分析一个企业的财务状况时，股票能获取利润的能力对于一家上市公司来说尤为重要，而且这是衡量企业是否能够获利以及获利多少的重要性标志。但是这一指标也有它的不足之处。例如一个投资者只能根据目前获利的情况来预测该企业未来的获利情况，并不是对多个公司进行获利分析，这样就可能使投资者局限在一定的范围内，失去其他更高的利潤。有时候投资者只知道每支股票的获利情况，但他们并不能准确、清楚地了解企业究竟有多少的利润会分配给每一位股东。

4  财务报表分析方法局限性的解决对策

4.1  完善比率分析法

企业应该对3大报表的相关比率进行全面系统的分析，可以使用线性回归方程进行统计，找出公司各项财务指标之间的关系。通过分析和比较业务信息，为分析有关比率奠定基础。该报告应确定企业的分析目标，然后评价企业经理的综合素质，全面了解企业的各种背景信息和市场地位。一定要了解在以后的一段时间内企业具体的发展方向，然后根据这一方向提出推动企业稳定发展的建议，进一步提高企业的竞争优势。

4.2  完善比较分析法

使用比较分析法分析企业的数据时，由于各企业所在行业存在差异，所以企业应该根据不同的行业数据以及不同的行业评价标准分析数据，使分析结果更加全面，提高企业数据分析的准确程度。因此，我国应该针对不同的行业建立相应的标准。

4.3  采用综合评分法分析财务报表

综合其他分析方法，我国上市公司应该采用综合评分分析方法，该方法要结合各种不同的分析标准，对每一个企业所拥有的指标进行比较分析，然后使用一定的方法和技巧，得出具有价值的结论。综合分析法的基本步骤如下。①确定评估项目，利用综合分析法评估。②按照每一层的每个评价指标标准，评价企业现有的指标以及统一评价等级。③考虑每一个指标权重的选择。④企业要在分析每个指标的基础上计算出综合得分。

5  结束语

企业分析3大财务报表后，可以得出很多与经济活动有关的信息，同时也能使企业的相关人员以及投资者更加深入地了解企业各方面的情况。企业之所以能够获得更多的利润，主要是企业能够卖出更多的商品或者是能够为其他厂商提供更多的劳务，而且这一状态能够持续较长的时间。正因为如此，企业在同行业中所处的地位就会呈现逐年上升的趋势。除此之外，很多企业采用相对保守的管理方式，偿债能力强，企业拥有的资产与所承担的债务的比值较低，这就使得企业能够在众多的企业中拥有强大的竞争力。分析3大报表能够使用户及时了解到企业更加全面、更加完整的信息，相关用户应该根据自己的实际需要对企业的财务情况进行筛选和评估，一定要充分利用3大报表的数据，进一步做出更加精准的判断和决策，实现利益最大化。

参考文献：

[1]林介山.上市公司财务报表分析[J].金融经济2015，12：141-143.

[2]高红静.论上市公司财务报表存在问题[J].经营管理者，2010，24（20）：39.

[3]宗绍君.M时装有限公司财务报表分析[D].陕西：陕西师范大学，2013.

[4]闫立梅.上市公司财务报表分析新探[D].北京：首都经济贸易大学，2011.

[5]张飞.上市公司财务报表分析相关问题及改进思考[J].现代经济信息，2019（9）：224.

[6]谭诗苇.上市公司财务报表分析存在问题及对策研究[J].现代经济信息，2018（23）：183，185.

[7]陈平.上市公司财务报表审计中的问题及对策[J].现代经济信息，2018（20）：161，163.

[8]何圭.我国上市公司财务报表存在的问题及对策探讨[J].会学习，2015（9）：39-40.