国家粮油信息中心：世界粮油供需状况月报（2020年6月）

预计2020/2021年度全球谷物产量创纪录 玉米产量和库存显著增加

联合国粮农组织6月预计，2020/2021年度全球谷物产量27.81亿吨，连续第2年刷新历史纪录，其中玉米占据大部分的产量增幅。预计2020/2021年度全球谷物期末库存9.27亿吨，创历史纪录，库存消费比连续第2年上升，供应形势良好。5月份全球谷物价格指数162.2，环比下降0.9%，同比下降0.1%。

一、全球粮食产需形势

（一）谷物

预计2020/2021年度全球谷物产量27.81亿吨，同比增加6968万吨，其中玉米、大米产量创历史纪录。预计全球谷物消费量27.32亿吨，同比增加4300万吨。谷物食用和工业消费增长，饲料消费量增长强劲，其中玉米消费增幅最大。预计谷物贸易量4.33亿吨，同比增长2.2%，创历史新高。预计全球谷物期末库存9.27亿吨，同比增加4410万吨，创历史纪录。

1.小麦

预计2020/2021年度全球小麦产量7.58亿吨，同比减少384万吨。欧盟、乌克兰和美国小麦产量同比减少，俄罗斯和澳大利亚产量同比增加。预计2020/2021年度全球小麦消费量7.54亿吨，同比减少321万吨。小麦价格在饲料及工业消费领域缺乏竞争优势，饲用消费疲软，欧盟小麦工业消费减少。预计小麦贸易量1.78亿吨，同比增加242万吨。亚洲和北非部分国家进口需求强劲，是拉动小麦贸易扩张的主要动力。预计全球小麦期末库存2.8亿吨，同比增加405万吨，仍低于2017/2018年度水平。小麦库存变化并不均衡，中国是全球小麦库存增长的主要动力，但主要出口国库存同比并未增长，期末库存消费比下降。其中美国小麦库存降至过去6年来最低。

2.玉米

预计2020/2021年度全球玉米产量12.07亿吨，同比增加6450万吨，创历史纪录。美国、加拿大和乌克兰产量达到创纪录水平，巴西和阿根廷玉米产量接近历史最高纪录，全球粗粮产量15.13亿吨，同比增加6533万吨。预计全球玉米消费量11.69亿吨，同比增加3300万吨，美国乙醇生产将部分恢复，中国饲料消费需求快速增长。预计粗粮消费量14.68亿吨，同比增加3823万吨。预计玉米贸易量1.7亿吨，同比增加200万吨。充足的供应使玉米价格具有较强竞争力，强劲的饲料粮需求拉动玉米进口数量上升。预计全球粗粮贸易量2.08亿吨，同比增加419万吨，除玉米外，高粱和大麦贸易量也趋上升。预计全球玉米期末库存3.97亿吨，同比增加3480万吨。全球粗粮库存4.65亿吨，同比增加4143万吨。库存的大部分增长来自美国玉米库存的增加，全球粗粮库存消费比升至过去20年来最高，供应宽松。

3.大米

预计2020/2021年度全球大米产量5.09亿吨，同比增加819万吨，创历史纪录。中国、印度、泰国、巴基斯坦、老挝和美国产量同比增加。预计2020/2021年度全球大米消费量5.1亿吨，同比增加797万吨。预计大米口粮消费达到4.2亿吨，同比增长1.6%，是消费增长的主要动力。预计全球大米贸易量4761万吨，同比增加276万吨。预计全球大米期末库存1.82亿吨，同比减少138万吨，是历史第三高。库存的下降主要来自中国，主要的出口国库存仍然增加，全球大米库存消费比仍处于历史较高水平，供应处于宽松区间。

(二)大豆

预计2020/2021年度全球大豆产量3.65亿吨，同比增加2690万吨，增幅8.0%。预计全球大豆消费量3.66亿吨，同比增加1060万吨，增幅3.0%。预计全球大豆贸易量1.58亿吨，同比增加400万吨，增幅2.6%。预计全球大豆期末库存4940万吨，同比减少100万吨，减幅2.0%。

二、国际粮油市场价格

（一）国际小麦价格月环比上涨0.1%

6月4日，CBOT软红冬麦主力合约收盘价524.5美分/蒲式耳，月环比上涨4美分/蒲式耳，涨幅0.1%。美元汇率走低，分析机构称，近期中国采购美国小麦数量增加，对价格形成支撑。美国南部平原部分地区天气干燥，威胁到冬小麦生长。但黑海和欧洲地区出现有利降雨，稳定了小麦作物单产前景。贸易商称，经过近2个月的缺席后，亚洲贸易商重返小麦市场，包括印尼在内的亚洲面粉加工商寻购7月到8月船期的黑海新季小麦。

（二）国际玉米价格月环比上涨4.1%

6月4日，CBOT玉米主力合约收盘价328.5美分/蒲式耳，月环比上涨13美分/蒲式耳，涨幅4.1%。近期美元汇率明显走低，造成玉米空头回补，对玉米价格形成支撑。有分析称，投机基金在CBOT玉米期货及期权市场持有庞大的净空单，玉米价格很容易受到空头回补的拉动。但玉米供需基本面偏空的状况并没有改变。气象数据显示，美国玉米种植带天气条件良好，温度适宜，市场对下年度美国玉米大幅增产持有较强预期。玉米工业需求虽然趋于恢复，但恢复速度低于市场预期。

（三）泰国大米价格下降，越南价格上涨

6月4日，泰国破碎率5%大米FOB报价501美元/吨，月环比下降55美元/吨；越南破碎率5%大米FOB报价475美元/吨，月环比上涨15美元/吨。泰国大米出口需求总体偏弱，贸易商称，近期没有贸易大单，买家选择从印度和越南采购大米。越南大米出口价格上涨，创下8年来最高。主要原因：一是越南大米需求较强，贸易商忙于收购大米履行与马来西亚和古巴签署的合同；二是暴雨中断湄公河地区的稻米收割工作。据越南海关数据统计，1-5月越南大米出口286万吨，同比增长3.7%。越南政府计划2020年出口大米700万吨，同比增长约9%。

（四）国际市场大豆价格月环比上涨3.9%

6月4日，CBOT大豆主力合约收盘价868.25美分/蒲式耳，月环比上涨32.75美分/蒲式耳，涨幅3.9%。价格上涨的主要原因：一是近期美元汇率走软，巴西雷亚尔汇率坚挺上扬，美国大豆价格竞争力增强；二是巴西大豆供应趋于偏紧，市场预期美国大豆需求将趋好转。近期美国私人出口商向未知目的地销售的大豆数量增多，强化了市场认为中国采购数量上升的预期。

三、近期重点热点问题

（一）中国大麦进口渠道将发生变化

中国是全球头号大麦进口国，每年进口的大麦超过一半来自澳大利亚。在启动对澳大利亚大麦进口征收反倾销和反补贴关税后，其价格竞争力将下降。美国农业部预计，2019/2020年度中国进口大麦650万吨，2020/2021年度进口600万吨。加拿大农业暨农业食品部称，2019/2020年度全球大麦产量和供应增至过去20年来最高。有分析称，中国大麦进口将转移到法国、加拿大、阿根廷和其他欧洲出口国，用于取代澳大利亚供应。美国谷物理事会表示，中国已经批准进口美国大麦。法国战略谷物公司称，加拿大和法国大麦供应充足，将从中受益。贸易商称，法国已经向中国销售了几船法国饲料大麦，部分原因是贸易商预期到中国的关税决定。预计加拿大和法国的啤酒大麦出口进一步增加，主要是在啤酒大麦供应方面，中国可选择的范围很少，饲料大麦面临着来自玉米等其他饲料粮的竞争。分析师预计，近几个月新增饲料大麦出口规模有限，主要是因为在对澳大利亚大麦进行为期18个月的调查过程中，中国已经转向加拿大、法国和乌克兰供应，并通过批准进口俄罗斯和美国大麦，进一步扩大了选择范围。虽然加拿大面临出口机会，但加拿大农业暨农业食品部5月份将2019/2020年度出口预测数据下调20万吨，为280万吨，低于2018/2019年度的307万吨，并预计2020/2021年度出口288万吨。中国是加拿大大麦的头号出口市场。目前加拿大大麦商业库存高达44万吨，同比增长73%，比过去3年平均水平高54%。如果考虑码头库存，库存规模将达到119万吨，同比增长405%，比过去3年平均水平高130%。

（二）美国农业部下调美国农产品出口金额预测

美国农业部发布《美国农业贸易展望》季度报告，预计2020财年（10月至次年9月）美国农产品出口金额1365亿美元，比此前预测数下调30亿美元，包括大豆、棉花、玉米和小麦在内的大宗商品出口减少。报告称，疫情导致全球经济受到冲击，对可预见的未来造成异乎寻常的不确定性。预计2020财年美国大豆出口金额165亿美元，比此前预测下调19亿美元，部分原因是巴西大豆出口竞争力日益增强。预计谷物和饲料出口金额294亿美元，下调3亿美元，其中小麦和玉米出口金额下调幅度超过了高粱上调幅度。玉米供应增加、价格下跌，预计出口金额80亿美元，下调5亿美元，预计美国小麦出口金额61亿美元，下调3亿美元，主因是全球小麦供应增加，美国小麦价格缺乏竞争力。报告称，最近几个月欧盟小麦出口步伐较快，限制了美国陈麦出口。预计2020/2021年度美国新麦出口面临激烈竞争，特别是来自加拿大和俄罗斯的竞争。高粱出口金额大幅高于预期，预计为10亿美元，上调5亿美元，主因是中国需求提振出口数量和单价。预计2020财年美国农产品进口金额为1302亿美元，下调了23亿美元，新鲜水果和蔬菜进口减少。预计农产品贸易顺差63亿美元，下调7亿美元。

（三）乌克兰22年来首次较大规模进口大豆

媒体称，乌克兰购买了2万吨巴西大豆，这是该国22年来首次较大规模进口大豆。如果其国内产量继续萎缩，未来可能重现此类交易。乌克兰是大豆净出口国，每年大豆出口量为230万吨至290万吨，很少进口大豆。乌克兰某榨油厂进口的2万吨巴西大豆将分3船运抵亚速海的别尔季扬斯克港，其中2艘船已经启航。业内人士表示，这家榨油厂进口大豆是因为国内产量下降，很难买到价格合适的大豆。某农业咨询公司数据显示，乌克兰大豆成交价格为463～470美元/吨。2019年乌克兰大豆产量370万吨，同比下降17%，其中已经加工了约100万吨，剩下的绝大部分大豆已经出口。此机构表示，预计2020年乌克兰大豆播种面积从2019年的160万公顷降至140万公顷，产量很可能继续下降。

（四）哈萨克斯坦计划增加对华农产品出口

哈萨克斯坦农业部副部长称，哈萨克斯坦农业部正在考虑增加国内对华出口小麦地区的数量。此外，哈萨克斯坦农业部正在准备对华出口的豌豆、红花籽和羽扇豆等质检草案。哈萨克斯坦还计划增加大豆、葵花籽、甜菜浆、燕麦皮和去壳燕麦等农产品的对华出口。