浅谈金融投资对实体经济产生的影响及对策

伊雪伟

摘 要：实体经济作为国家经济发展的支柱，也是促使国家社会和谐发展的关键因素。金融投资活动，对实体经济发展产生巨大的影响，为实体经济发展带来机遇的同时，也带来一些挑战。文章以金融投资对实体经济的影响为研究对象，对金融投资进行简单的介绍，对金融投资对实体经济发展产生的影响，提出几点建议，希望对相关人士提供一定价值的参考。

关键词：金融投资;实体经济;影响;对策

在我国经济市场不断完善下，实体经济金融投资参与程度逐渐增加，为我国经济市场转型发展提供动力。但是因为种种因素，对金融市场的发展，对实体经济发展产生一些消极的影响，无法展示实体经济的价值。为了解决这一问题，本文就金融投资对实体经济产生的影响进行相关的分析。

一、金融投资概述

金融投资，又被称为证券投资。是指经济主体为了获取更多的经济收益或者股权，采用资金购买股票、证券的方式进行金融资产投资活动。金融投资是投资行为的一种，通过实物投资的方式获取更多的经济利益，满足投资者的经济发展需求。根据金融投资的方式、方法、时间、收入等因素，可以将金融投资分成以下几个类型：

（一）直接投资

这种投资方式，就是资金供给者与需求者通过面对面交流的方式，签订相关的协议，直接融通资金。这一投资方式是经济单位从社会上直接吸收、筹措资金的一种手段，主要以债券、股票为主。

（二）间接投资

这种投资方式，资金供给者与需求者不需要直接见面交流，而是将金融机构作为交流的媒介，通过这一组织机构实现资金融通，其中银行存款就是间接投资方式。

（三）长期投资

这种金融投资方式，是指投资期间在一年以上的投资活动，如股票投资、一年以上的定期存款。

（四）短期投资

活期存款、短期国库券等，一万以下的投资活动都被成为短期投资。

（五）固定收入投资

通过投资者购买某种金融资产而获取一定的收益。一般固定收入投资活动开始前，会有明确的收益率，通过定期支付或者到期支付的方式将收益反馈给投资者。

（六）非固定收入投资

这种投资方式与固定收入投资恰恰相反，并没有固定的收益率，也不会按期支付收入，具有风险大，收益高的特点。

二、金融投资发展给实体经济发展带来的负面影响

（一）无法为实体经济提供充足的资金支持

实体经济作为国家经济发展的基础，反映一个国家经济实力与社会经济发展水平，通过实体经济发展，可以提升我国经济效益，促使国家经济稳定运行与发展[3]。但在金融投资的影响下，虽然实体经济也获取了额外收益，但会因为缺乏足够的资金支持，影响企业内部建设。目前我国很多实体经济企业会采用金融投资的方式，从这些企业的后期发展情况分析，这一行为虽然可以在早期获得较多的利益，但是因后期资金不足，对企业内部经济建设产生影响，无法为企业发展提供充足的资金支持，影响实体经济发展。

（二）干扰企业正常的经济发展

金融投资活动具有自我扩张的特点，若实体企业不断的开展金融投资，投资无法受控，将会对企业的经济发展产生巨大的影响。具体表现为，使实体经济投资逐渐减少，并在金融投资的影响下逐渐失去影响力，无法吸引更多的资金，在经济市场上立足[4]。金融投资对实体企业经济发展产生非常大的影响，若是实体经济不能正确看待这一问题，那么将会阻碍国家实体经济建设，造成竞争压力大、产能过剩的问题，影响国家经济建设。

（三）增加实体经济发展风险

第一，资本市场方面的问题。通过对当前我国经济市场发展状态的分析，发现金融市场直接融资能力较弱，当企业或者个体产生资金需求后，会通过金融机构获取一定的资金，保证自身的正常运用。这种方式，虽然提升融资的效果，但是增加了贷款风险，促使银行贷款不良风气的出现，无法保证金融投资工作的科学性。此外，当前融资市场仍处于完善的阶段，缺乏科学的管理体系与运行体系，无法为金融投资活动发展带来动力[2]。这不仅影响金融投资活动开展，同时也会对实体经济发展产生不利影响。第二，融资工具方面的问题。金融投资问题主要体现在发行、交易等环境。随着我国市场经济的转型发展，金融市场也因此发生变化，得到快速的發展。但是在发展中缺乏科学的融资工具，无法保证实体经济的稳定性，带来一些运行风险，影响国家经济建设。

三、针对负面影响，金融投资的重要举措

（一）提升实体经济资本管理水平

在当前市场环境下，实体经济若想在激烈的竞争中脱颖而出，需要提升自身的自身管理水平与能力，在企业所属的行业中建立品牌特色，利用主营业务提升市场竞争力，获得更多的市场份额，提升经营管理水平。若实体企业在运行的过程中，存在种种问题，如自身业务经营情况不理想或者财务管理水平差等等，这一问题不仅会影响实体企业自身的运用，同时也会对金融投资活动产生消极的影响。因此，实体经济需要不断的创新管理模式，积累投资管理经验，不断的提升自身的存货周转与资金使用率，保证资本使用质量，使实体经济得到更好的发展。实体经济发展的过程中，需要从以下两个方面入手：第一，实体经济企业的管理人员需要主动分析实体经济市场的发展情况，根据企业自身的特点，选择科学的方式进行金融投资活动，保证自身竞争力的同时，通过投资获取更多的利益[8]。通过对实体经济市场的分析，了解当前企业发展水平，并制定管理对策与手段，为企业建设发展打下坚实基础。第二，建立专业的金融投资队伍，要求该队伍进行金融投资分析，结合企业的经济水平，为企业发展制定科学的金融投资计划与对策，并做好风险管控，为实体企业更好发展奠定基础。通过多种不同的方式，提升实体经济企业的管理能力与营运水平，为实体经济发展、国家经济实力提升打下坚实稳定的基础。

（二）加强金融投资的资本规模管理

在实体经济发展的过程中，为了在金融投资的过程中获得更多的经济效益，需要控制投资规模，避免因为过多投资而对企业的正常运行产生影响。实体经济发展的过程中，应将如何提升资本作为主要的工作内容与目标，围绕此制定发展战略目标，使企业在正常运行下，通过金融投资好的更多的经济效益。金融投资过程中，企业的管理者需要建立长远的发展眼光，明确企业核心竞争力，结合企业的特点，选择适合的方式进行金融投资，为企业带来经济效益的同时，提升企业的竞争力。

（三）建立金融投资风险管理体系

实体经济进行融资活动时，需要建立完善、健全的金融投资风险管理体系，将此作为规避投资风险，提升抵御风险能力的媒介。对于实体经济发展来讲，金融投资风险管理体系的建设，可以在投资活动开始前发现潜在的风险，并且利用科学的方法解决潜在风险，避免对实体企业发展产生不利影响。企业在运行的过程中，可以根据自身的金融投资需求或者发展目标，以构建立、引进的方式建设金融投资风险管理体系，利用此控制金融投资风险对企业发展的影响。在金融投资的过程中，利用该体系对企业现有的金融资产结构进行分析与评估。若是金融投资超过实体企业能够承受的风险，那么需要及时作出反应，停止金融投资行为，使金融投资处于保值增值的状态。实体企业在运行的过程中，应建立金融投资风险预警指标，结合企业的自身实际情况，选择想对应的金融投资风险预警指标，建立金融投资风险预警指标体系，对投资过程中存在的风险进行监督与预警，避免对企业正常运行发展产生影响。

需要注意的是，不同金融投资方式产生的风险也不同，為了降低金融投资对实体经济企业的影响，可以采用长期投资与短期投资结合的方式进行金融投资活动，以获得更多的受益与经济效益。

例如，阿里巴巴集团的B2B子公司的发展，总市值超过200亿美元。值得注意的是，阿里巴巴4900名员工自2007年就持有B2B子公司4.435亿股。阿里巴巴上市前注册资本为1000万元人民币，阿里巴巴集团于纽约证券交易所上市，经过多年的金融投资参与，及经营，其股价不断上升，已经超过2586.90亿美元的市值，收益率达百倍以上。这种投资方式，不仅降低实体经济金融投资的风险，同时员工与企业实现了双赢。

四、结束语

总而言之，在我国经济市场转型发展背景下，提升实体经济发展水平是当前经济发展中的重点工作内容。金融投资是促使实体经济发展的有效方法，也是促使国家经济建设的手段之一。在实体经济发展的过程中，加强对不同类型金融投资方法的分析，规范金融投资的资本规模，建立金融投资风险管理体系，提升实体经济资本管理水平，以此展示金融投资的优势，促使实体经济可持续发展。

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[6]谢富胜，匡晓璐.制造业企业扩大金融活动能够提升利润率吗？——以中国A股上市制造业企业为例[J].管理世界，2020，（12）：13-28.

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[8]王少华，上官泽明，吴秋生.高质量发展背景下实体企业金融化如何助力创新——基于金融化适度性的视角[J].社会科学文摘，2020，（06）：45-47.