互联网金融及其运营模式探索

秦泽宇

（河南开封科技传媒学院，河南 开封 475000）

现今社会中很多新的金融运营模式诞生，从面世到现在，仅用短短几年时间，即取得了空前规模的发展成果，依托互联网媒介平台的传播力和影响力，无论是发展速度、规模还是深度都得到了巨大的进步和提升，甚至已经威胁到传统银行在金融领域的垄断地位。

一、互联网金融的解析

随着电子商务、支付宝、P2P信贷等词汇的兴起，人们才开始逐渐认识了解到互联网金融的运作模式。将互联网技术融入传统的金融行业之中，依托互联网媒介，实现资金货币的融合、配置和流通，打破了传统金融业固有的运作模式，降低了金融交易的成本，加快了资金融通的效率，促进了金融行业的整体发展，可以说，互联网金融像一场风暴，席卷了整个金融业，它将给这个行业带来前所未有的创新。

（一）互联网金融的内涵

尽管互联网金融在目前受到了众多热议和追捧，并且得到了诸多媒体大幅度的宣传报道，但是在金融行业内尚未对互联网金融这一概念进行详细严谨的定义。通常来说，互联网金融仍然在金融行业的范畴之内，从本质上来讲同样满足金融的基本功能属性，因此它的含义必须隶属于金融内涵之中。金融顾名思义就是资金融合流通，具体来说就是资金在交易过程中的转移、融合以及重新配置的过程。传统金融的融资媒介往往是证券公司和商业银行等实体机构，而互联网金融则是依托互联网媒介技术或平台来提供资金转移和重新配置，从而达到资金融合的目的。互联网金融不仅包含异军突起的支付宝、蚂蚁金服等线上金融业务，同时也囊括传统金融机构提供的网上银行等线上服务，总体来说，它涵盖了与电子商务相关的所有属性。

（二）互联网金融的外延

互联网金融与传统金融相比较，其中亦有不少共同点，它们都是利用一些科技手段来达到资金融合的目的，但是互联网金融秉承了互联网的相关特征，拥有移动即时性、覆盖范围广以及融资效率高等特征。[1]首先，移动即时性。互联网金融的移动即时性体现在无论何时何地客户都可以通过智能手机、平板电脑等移动互联网设备来进行转账、付款、炒股以及购买理财产品等操作，这使得金融活动不受时间或地域的限制，任何时候、区域都可进行金融活动。其次，覆盖范围广。由于互联网的快速发展以及电商平台的广域覆盖，这使得互联网金融不再局限于一城一地，而是将业务范围拓展至整个互联网，从而使其得到了飞速发展。最后，融资效率高。互联网金融和传统金融相比最大的优势在于其成本低廉并且效率奇高，由于互联网的运作能力和计算能力都非常快捷，因此将金融业务转移至互联网平台上就会体现出高效率的特点，同时客户可以再计算机或者手机上操作相关的金融业务，无须再去银行排队等候，极大地降低了时间消耗和人工成本，例如最为常见的跨行转账业务如今就无须客户来回跑银行存取现款，只需要通过网上银行业务或者支付宝等第三方平台来进行简单操作即可完成，极大地降低了金融业务的时间成本。

（三）互联网金融的作用

随着互联网金融业务的不断发展和完善，越来越多的人开始熟知这一新兴产业，并且开始尝试使用这些互联网平台进行金融活动，与此同时传统商业银行为了与之抗衡也纷纷加入互联网的领域之中，互联网金融如雨后春笋般地蓬勃生长起来，并且促进了这一行业的深刻变革，具体可以体现在以下两个方面：一方面，促进金融利率市场化。一直以来我国的利率都是由央行制定，各银行机构可以在一定范围进行浮动，同时人们无论是存款还是贷款的都只能够接收银行所制定的利率，从某种角度上来看，金融利率完全由银行制定，所有银行存贷款的利率差并不明显，客户只能够被动接受银行设定的利率值。互联网金融凭借自身广覆盖、快发展的特点推出了各项存款理财产品和微小贷款业务，并且存贷款利率并非沿用央行的制定数值，因此在与银行竞争中处于明显的优势地位，迫使银行调整相关利率，进而促使利率值步入市场竞争的行列之中。例如余额宝业务在刚刚推出之际，活期利率达到了7.0%，远高于银行一年定期3.25%的标准，并且客户能够方便快捷地利用余额宝的资金进行购物消费，因此余额宝开始被越来越多的用户选作储蓄理财的主要方式。客户资源的流失加速了商业银行的利率改革，在提高存款利率的基础上还与时俱进地推出各种网络理财产品。总体来说，互联网金融在促进金融利率市场化方面做出了重要贡献，它与传统银行的竞争关系打破了利率固有的垄断地位，从而加速了利率市场化的推进。另一方面，落实贯彻了金融普惠政策。传统的金融服务业务通常是面向大城市，针对大型国、民营企业和富人，而微小企业和普通客户的参与感较弱，得到的金融服务也相对较少，一些经济欠发达的偏远山区表现得尤为明显。鉴于此，我国提出了金融普惠理念，让更多的贫困地区的人们和小微型企业也能够享受同等的金融服务，从而进一步改善整个社会的福利待遇。这一观念恰好与互联网金融理念不谋而合，由于互联网金融的广覆盖性，使得更多的普通客户均能够享受到金融服务，从而实现了客户与金融机构的双赢。例如P2P信贷平台的服务对象就是微小型企业，它们能够为企业解决一定的资金问题，改变了以往银行贷款只专注大型企业的局面，进而帮助这些企业发展壮大。互联网金融的兴起和发展拓宽了金融机构的服务对象，让更多的老百姓享受到了高效便捷的金融服务，进一步贯彻落实了国家的金融普惠政策。

二、互联网金融运营的新模式

互联网金融从本质上仍然属于金融领域的范畴，只是将运营媒介从线下转移至线上，依托互联网媒介转变了金融资本的运作模式，更加注重客户的体验方式和参与度，使越来越多的人参与其中，极大地扩展了金融市场的边界领域，例如类似于阿里巴巴、余额宝、借贷宝、招财宝以及财付通等互联网金融模式，改变了人们的理财观念，拓宽了人们的理财方式，改变了以往单一的将钱存入银行的理财形式，同时像蚂蚁金服给更多的中小企业提供了更加方便快捷的贷款平台，人们不再需要去银行办理复杂的抵押借贷手续就可以获取贷款，这在一定程度上节约了交易成本，加快了资金融通的效率，促进了传统金融机构的改革和转变。与此同时，互联网金融和传统银行金融模式有着许多公共的业务项目，由于互联网金融的收益高、灵活性好和方便快捷等原因，互联网金融开始被越来越多的客户所信赖，并已然威胁到传统银行“金融老大”的地位。另外，传统的银行金融机构在互联网金融的剧烈冲击下也开始进行了相应的转变，例如2019年中国银行推出活期宝理财服务产品。随着互联网金融所占的市场份额逐渐增多，我国的金融市场在不断竞争中处于一种重构状态，传统金融和互联网金融都在相互弥补，共同进步。然而我们并不能忽视我国互联网金融存在的缺陷以及所面临的困境，比如企业种类繁多风险性大，技术水平参差不齐，并且我国也缺少相应完善的法律制度对其进行有效的监控，目前也只能通过国家政策进行宏观调控，因此我国互联网金融的传统业务部门也推出了一些新的项目。[2]

（一）移动银行

移动银行是近几年才被提及的金融概念，同时也是未来互联网金融发展的一个重要方向。随着智能科技的蓬勃发展，手机、平板电脑等移动智能设备开始进入到人们的视野之中，并且逐渐成了人们生活中难以分割的一部分。未来的移动银行可以使用户通过使用智能移动设备来管理自己的金融资产，并且可以进行一揽子消费活动，直接进行浏览、购物、消费、支付、签收，快递只需将货物送至指定地点，无须本人现场签字，如不满意即可退货，无须领取，如此既可节省时间又能提高效率。再有，今后的移动银行应拥有银行商务功能，在家里即可办理银行的业务，从而实现通讯、互联网、金融、银行四者之间的共通融合。

（二）线上小额贷款

传统的贷款服务业务通常是面向大城市，针对大型国、民营企业和富人，而微小企业和普通客户的参与感较弱，并且绝大多数的贷款业务都集中于线下，线上贷款业务十分稀少，因此阿里集团及时地捕捉到这一商机，推出了阿里小贷业务，成功解决了小微企业贷款融资难的困境，随着阿里小贷业务的日益庞大，许多金融企业纷纷开始效仿，进而使得小额贷款更多地从线下走到线上。线下的商业银行时常专注于大数额的贷款，经常忽略小额贷款，因此越来越多的小微企业更加愿意到线上办理贷款业务。虽然基于电商平台的小额贷款已经成为现实，但是由于各地域分布的不同，仍然存在不信任感较多等问题，所以并未形成完整全面的线上贷款大众平台，因此必须进行革新，突破地域的限制，形成完善的统一的大众线上贷款平台，商家可以根据自身的需要挑选申请平台上的某个金融企业的贷款业务。随着网络大数据的持续更新和互联网诚信体系的不断完善，在突破地域上的限制，消除诸多不信任感之后，小额贷款业务很有可能全面进入线上形成统一的大众贷款平台，从而实现贷款方与借贷方更加诚信便捷的交流对接。

三、结束语

我国互联网金融经过了几十年的创新与发展已经初具规模，虽然在某些领域业已经非常成熟，发展也十分迅猛，但是互联网金融在更多领域里仍然无法与国内传统金融机构以及国外金融机构相提并论。因此，互联网金融在未来的发展中，必须与时俱进、不断创新，才能在激烈的竞争中占据有利地位。