山东省属金融企业激活“专精特新”加速度

□ 本刊记者 巩聪聪／通讯员 蔡晓彤 张丹丹

加快培育一批“专精特新”企业，是增强我国经济韧性、推进高质量发展的重要保障。省属骨干金融企业是培育“专精特新”的重要力量。近年来，山东省财金投资集团有限公司（以下简称“山东财金”）、山东省新动能基金管理有限公司（以下简称“省新动能基金”）、中泰证券股份有限公司（以下简称“中泰证券”）等省属骨干金融企业积极发挥各自专业优势：或财政金融政策联动，或覆盖企业全生命周期，或抢抓新三板挂牌服务，各显神通激活“专精特新”加速度。

山东财金：资源聚合，财政金融政策联动

2022 年初，在一场中小企业融资对接座谈会上，山东蓝想环境科技股份有限公司（以下简称“蓝想环境”）董事长徐清华难掩内心的喜悦：“有了这家国企的引路，我们中小企业在发展的路上越来越有底气了！”

徐清华提到的这家国企，正是山东财金。这句话背后，是蓝想环境与山东财金之间持续6 年的深厚合作之谊。

2016 年，蓝想环境打算将自主研发的“消雾节水冷却塔技术”推向市场，但当时该公司年净利润不足400 万元，大部分的厂房、设备已经抵押给银行，无法再获批新的贷款。

了解到蓝想环境的实际困难后，山东财金立刻派人到厂区开展实地尽调，仅用了不到两周时间，就走完了全部流程。2017 年1 月，山东财金一次性向蓝想环境投资了473万元。

“真的是雪中送炭啊！”徐清华介绍，从2017 年473 万元的政策性资金支持，到2021 年3000 万元的市场化投资，山东财金陪伴着蓝想环境成长壮大。目前，蓝想环境年营业收入已经接近4 亿元、利润突破4000 万元，入选了国家级“专精特新”小巨人企业、“山东省制造业单项冠军企业”，并成功获批“山东省工程实验室”。

蓝想环境是山东“专精特新”企业的代表。这些以专业化、精细化、特色化、新颖化为特点的“专精特新”企业，在细分领域精耕细作，巩固着山东制造业大省的优势地位。但是，由于种种原因，其中不少企业很难获得金融机构持续的资金支持，这在一定程度上阻碍了其转型升级的速度。

作为财政金融政策联动的国有资本投资运营公司，山东财金充分发挥资源聚合优势，凭借深厚的产业底蕴、强大的合作团队、专业的投资赋能，为“专精特新”企业带来了实实在在的发展动力。2021 年底，山东财金在此前支持中小企业发展的基础上，专门研究出台推进“专精特新”产业投资布局的实施意见，提出聚焦我省“专精特新”企业集中发力、聚焦国家级“专精特新”企业深入挖潜、聚焦创新层“专精特新”企业谋篇布局、依托市场化专业团队实现互利共赢的总体要求。

蓝想环境

今年以来，山东财金将“专精特新”企业投资领域作为重点发力的“四大投资领域”之一，坚持价值投资理念，创新产业投资格局，发挥山东省“专精特新”集群基础优势，联合地市平台公司和知名券商等机构，在全省布局“专精特新”产业基金，积极推进济宁、德州、泰安、潍坊、枣庄、临沂、青岛等7市基金设立，总规模达13 亿元。截至9 月底，山东财金投出了康乐卫士、路斯股份、泰德股份、益丰新材、华成智云、精工电子等“专精特新”项目37 个，投资额12.58 亿元。

8 月31 日，在中国电子工业科学技术交流中心、中国创投委等单位联合举办的“首届创投助力‘专精特新’高峰论坛”上，首次发布了国内“专精特新”投资机构榜。山东财金位列“专精特新”LP 榜第11 位、国资LP 榜第10 位，在省内均排名首位，反映了私募投资市场对山东财金投资“专精特新”成效的高度认可。

省新动能基金：体系发力，覆盖企业全生命周期

9 月13 日，省新动能基金联合上海国际集团、济南财投公司等设立的济南金融科技基金正式签约。基金重点支持济南科创金融改革试验区建设，首期认缴规模10 亿元，其中省新旧动能转换引导基金认缴出资3 亿元，通过投资赋能产业升级，吸引聚集优质资源促进相关科技成果转化及“专精特新”企业孵化。

2022 年中国政府引导基金50 强前十名

作为省属骨干金融企业，省新动能基金管理的山东省新旧动能转换引导基金（以下简称“省新旧动能转换基金”）连续7 年位列中国政府引导基金排行榜第2 位，基金投资规模、质量、效益稳居行业第一方阵。截至目前，省新旧动能转换基金累计投资1100 余个企业项目，投资规模突破1400 亿元，带动社会资本投融资超5000 亿元。

为了加快高成长性中小企业的培育速度，省新动能基金运用引导基金让利政策，设立高水平创投基金群，鼓励基金管理机构“投早、投新、投小、投科技”，大力支持种子期、初创期的科技型、创新型项目。截至今年10 月份，省新动能基金累计投资13 家省内独角兽企业、100 余家瞪羚企业、100 余家制造业单项冠军和国家级专精特新“小巨人”企业，助推200 余家企业顺利通过高新技术企业认定。

2021 年11 月15 日，北交所正式开市首日，省新动能基金投资的山东数字人科技股份有限公司、青岛丰光精密机械股份有限公司为高端装备企业、翰博高新材料股份有限公司、山东齐鲁华信实业有限公司、北京流金岁月传媒科技股份有限公司等5 家企业跻身首批上市公司，共同参与见证了中国资本市场改革发展史上的里程碑时刻。

值得关注的是，这5 家企业均为新三板精选层挂牌企业平移至北交所上市，涉及新一代信息技术、高端装备、新材料等“十强”产业热门领域，具有鲜明的“专精特新”属性。而此次北交所首批上市的81家公司中，共有7 家企业来自山东。省新动能基金对“专精特新”企业的培植能力由此可见一斑。

作为专业基金管理运营机构，省新动能基金统筹布局产业基金、创投基金、项目基金、园区基金，针对企业种子期、初创期、成长期到成熟期不同阶段的融资需求和风险特征，建立覆盖企业全生命周期的基金投资体系，拓展基金有效支持实体经济发展全路径。

其中，产业基金厚植“十强”产业沃土，围绕新一代信息技术、高端装备、新能源新材料、现代海洋、医养健康等新兴产业建链强链，持续加大投资力度，重点支持拥有核心技术、具备自主创新能力的优质企业项目，推动传统优势产业加快资源整合，促进产业结构不断优化升级。创投基金激发“创新驱动”引擎，通过让利政策，引领支持科技型、创新型项目发展。项目基金刷新“项目落地”速度，针对“双招双引”重点项目，联合市县引导基金和社会资本，共同设立项目基金，变“先设基金、后找项目”为“先找项目、后设基金”，破解制约项目落地、影响企业发展的堵点难点，吸引更多社会金融资本更快投向实体经济；园区基金加速“三核引领”崛起，坚持将园区作为项目建设的主阵地、创新创业的主战场、培育产业链的重要平台，积极在济青烟3 市发起设立园区基金，为全省新旧动能转换工作树立标杆。

中泰证券：优势先发，抢抓新三板挂牌服务

山东省是全国唯一一个拥有全部41 个工业大类的省份，产业链资源丰富，大量的中小企业活跃其中。“专精特新”企业是中小企业中的佼佼者，也是中泰证券的重点服务目标。

中泰证券是山东唯一一家省属上市券商，在全国28 个省区市设有45 家分公司、280 多家证券营业部，管理客户资产过万亿元，累计为800多家企业提供股债融资服务。根据Wind 数据及中泰证券内部统计，2020 年以来，中泰证券累计推荐14家企业在新三板挂牌，其中13 家为“专精特新”企业。

位于德州市临邑县的科创板上市公司兰剑智能科技股份有限公司（以下简称“兰剑智能”）之稳健成长，是中泰证券引流资本“活水”助力“专精特新”企业高质量发展的一个鲜活样本。

兰剑智能是国内领先的全流程智慧物流系统解决方案提供商，拥有100 余项自主创新成果及多项国家级荣誉资质，是山东省高端制造企业的优秀代表、典型的“专精特新”企业。

“我们的首发上市申请于2020年4 月获得受理，当年8 月即获批通过。中泰证券提供了非常专业的服务，用很短的时间帮助我们毫无压力地达成了目标。”兰剑智能董事长吴耀华介绍，“我们已跟中泰证券签署了战略合作协议。在中泰证券的持续赋能下，我们将努力为世界智仓贡献中国答案。”

作为新三板市场的持续参与者、坚守者和引领者，中泰证券在新三板业务方面具有先发优势。北交所成立以来，中泰证券明确了服务“专精特新”企业的差异化定位，设立了成长企业融资部，从服务“更早、更小、更新”入手，确定了“做优北交所、做大创新层、做强基础层、培育股交层”“四层递进”的发展策略，全面构建“投行+投资+研究+做市+财富管理”“五位一体”的服务模式，聚焦服务创新型中小企业全生命周期，陪伴企业共赢成长。

据悉，在首批北交所上市公司中，中泰证券保荐和承销5 家中小企业，位居行业前列。

此外，中泰证券深入实施区域下沉战略，精准服务地市“专精特新”企业。其中，诸城市是中泰证券践行区域下沉战略的重要试点地。自2021 年7 月份将诸城市作为试点以来，中泰证券建立专班工作机制，选配精英团队，强化资金资源配置，通过解读政策、举办“投资机构诸城行”“上市公司诸城行”等活动，为诸城企业进军资本市场构筑了“快车道”。

诸城本土企业山东得利斯食品股份有限公司于2009 年12 月成功登陆深交所中小板，在得利斯完成上市后的首轮再融资中，中泰证券担任联席主承销，助力其融资总额9.85 亿元。坐落于诸城市的山东大业股份有限公司于2017 年11 月在上交所主板成功上市，中泰证券综合服务大业股份，为其大股东及高管提供股票质押融资约1700 万元，设计股权激励计划并担任再融资项目联合主承销，提供股份综合管理平台服务，为企业开立期货账户，帮助企业套期保值。