电商企业财务风险及应对策略

金少颖

随着信息技术的快速发展，出现了电商企业，而且这些企业的规模也越来越大。但是电商企业在发展过程中由于资金周转周期长，而且还具有收益不稳定的特点，因而电商企业很容易出现财务风险。本文主要对电商企业引发财务风险的原因以及财务风险的类型进行了分析，通过对电商企业财务风险进行分析，能够有效了解国内经济市场的走向，对于电商企业所处市场环境进行了客观分析，提出了电商企业应对财务风险的具体策略，希望能够更好地强化电商企业的风险管控水平，提高经营业绩，促进电商企业的稳定健康发展。

任何类型的企业在发展过程中，财务管理都绝对属于核心部门，财务风险管控水平对企业的发展产生着重要的影响。在互联网技术快速发展的今天，电商企业在发展过程中所面临的市场竞争也越来越激烈，电商企业为了占据更加有利的市场地位，必须不断提高和强化自身的财务风险防控水平，逐渐优化和完善财务管理工作，推动电商企业稳定有序经营和发展。目前，由于疫情的影响，电商企业的发展速度有了减缓的势态，电商企业更加要开展有效的财务管理，防范财务风险，才能获得长久稳定的发展。

一、电商企业财务风险概念

电商企业依托互联网技术进行货物交换，在电商企业经营过程中，任何业务的交易时间都不确定，在任何时间网络用户都能够进行交易，传统企业在交易过程中受制于时间、地点，但是电商企业完全打破了这一限制。电商企业财务风险存在较强的不可控性，财务核算和预算工作都发生了非常大的变化，这就对电商企业在控制和解决财务风险方面提出了更高的要求。

在互联网时代，电商企业的交易场所由现实转换到了网络上，买家只需要通过银行卡支付或者其他结算机构进行支付就可以展开货物买卖。电商企业在经营过程中主要是以数据库为基础，利用各种新型网络技术开展经营活动，而且随着信息技术不断推陈出新，电商企业的活动领域也随之得到了扩展与延伸。但是互联网环境本身就是复杂多变的，电商企业在经营过程中面临着非常多的不确定性，而且电商企业的筹资结构非常单一，资金流动又非常缓慢，这就导致了电商企业投资风险较大。如果电商企业在经营过程中没有构建健全的组织管理体系，工作人员没有具备专业的网络运营知识，那么电商企业的财务信息非常容易受到外界的攻击。电商企业的所有经营活动都是在网络上进行，这就意味着电商企业经营的各个环节都有可能存在财务风险。因此，电商企业财务部门进行风险防控的最大目标，就是运用各种风险防控措施有效地规避经营过程中存在的各项财务风险，从而使电商企业获得最佳的收益。

二、电商企业发生财务风险的主要原因

（一）缺乏固定资产，贷款难度较大

与传统企业相比，电商企业对固定资产的依赖性非常弱，并不是一定要像传统企业那样租赁一定的门面或者办公室，因为是在网络上开展各项经营活动，所以电商企业就被归为轻资产行业，这就使得很多电商企业并没有固定资产，一旦由于经济问题在银行贷款时就很难达到银行的标准。因为银行贷款必须有明确的抵押，也会对从业者的征信情况进行调查，由于电商行业发展历史较短，入行门槛比较低，相关法律法规还不健全，导致银行不愿意给电商企业贷款。

（二）经营费用的开支非常大

虽然电商企业是依靠互联网技术在线上经营的一种经济模式，与传统企业相比，电商企业还节省了租场地的费用，但是电商企业经营费用的开支仍然非常大。由于电商企业的门槛低，吸引了一大批创业者加入到电商之中。网络购物平台完全没有空间和时间的限制，电商企业是在一个完全开放的市场环境中进行竞争，这也就意味着电商企业的竞争远比实体企业的竞争激烈。每一个电商企业为了获得巨大的流量，就得建立独属于自己的客户群。电商企业的流量来源分为两种，站内和站外。目前，电商企业所获得的大多数流量都属于站内流量。站内流量又有付费和免费之分。免费流量是指买家在购物平台通过关键字或者标题进行搜索，免费流量主要是靠购物平台的推广，一般情况下免费流量获得的客源非常少。而付费流量通常是指开直通车、钻展等，这种方式所获得的浏览量和点击量非常多，自然而然消费者也得到了增加。但是，付费流量消耗大量的推广费用，给电商企业带来了一笔巨大的开销。正是由于这些原因，虽然电商企业的入行门槛较低，摆在明面上的成本要低于传统企业，但是在经营过程中附带的隐性成本却远高于传统企业，这也意味着电商企业的财务风险远远高于传统企业。

三、现阶段电商企业存在的财务风险

（一）筹资风险

通常来说，在电商企业创业的初期会发生筹资风险。电商企业在发展初期有可能需要大量的资金购买商品和生产机器，对产品进行研发等。而且在发展初期电商企业基本上不会获得任何经营资金，所有的发展资金都需要创业者自籌。这就导致电商企业出现的投资风险，多数都是借债或负债风险，一旦筹资规模和比例没有控制好，就有可能为后续发展带来不利的影响。

除此以外，电商企业在发展过程中还需要具备良好的信用。电商企业是否具有良好的信誉关系到筹资，关系到能否与供应商取得较好的联系，关系到电商企业能否在行业中树立好的形象。有些电商企业为了扩大经营，会进行资金的筹集，但是如果贷款到期后不能偿还，会对电商企业的发展带来不好的影响，不能如期偿还贷款还会进入银行的黑名单，严重时还会让电商企业破产。电商企业除了向银行贷款筹措资金以外，还会运用融资方式筹措发展资金。虽然这种融资模式不耗费成本，但是供应链一旦出现断裂现象，企业就有可能很难偿还供应商欠款，影响企业苦心树立的良好信誉和形象，严重时还可能导致企业出现经济危机。

（二）投资风险

在任何环境下进行投资都可能存在风险，只是风险的大小不同而已。电商企业主要是依靠信息技术展开投资，这就导致电商企业的投资具有易变性特征。一旦电商企业所选择的投资对象或者投资期限不合适，就有可能带来严重的财务风险。电商企业在扩大经营规模时，需要投入更多的资金，而且很多电商企业除了涉足电子商务以外，还会将更多的资金投入到互联网的其他领域之中，又为电商企业的投资带来了更多的风险。

（三）运营风险

在电商企业经营和发展过程中，企业领导人会确定运营战略以及资金运营方式，此时就需要对其中存在的风险进行考虑。电商企业的运营方式主要就是借助网络购物平台展开交易。如何有效缩减经营成本，减少运营过程中的开支，是每个电商企业都必须重视的。在电商企业经营过程中，价格战是一种常用的经营方式，虽然降低商品价格会吸引大量的消费者，但是低价格却增加了企业的经营成本。有些电商企业为了让自己的低价格商品吸引更多的消费者，会对这款商品进行大力宣传，宣传过程中就要花费大量的资金。电商行业因此形成了不良竞争，电商企业不仅没有获得多少利润，更加扰乱了电商行业的发展秩序。

（四）技术操作风险

电商企业在经营过程中离不开信息技术的支持。但是，在信息传输的过程中总是存在一些安全问题。电商企业在各大平台上的账户一旦出现了安全问题，那么他们的账户信息以及账户上的资金就有可能被违法分子窃取，严重时还有可能导致电商企业的机密信息被泄露。为了规避这类风险问题，政府相关部门就必须对金融系统进行有效的管控，确保网络环境安全，为电商企业的稳定发展提供安全的运营环境。

四、电商企业开展财务风险的防范策略

（一）优化资本构成，降低财务风险概率

电商企业为了有效降低财务风险发生的概率，就必须对资本结构进行优化，不断降低电商企业的负债率，运用多元化的融资方式，降低电商企业的负债压力。首先，电商企业可以与一些其他金融机构展开有效的合作，如基金机构、信托公司等，以此来分散自己的负债压力，在一定程度上还可以提高资金流通度。电商企业可以根据自己的发展特点与这些非银行金融机构达成融资协议，必要时还可以邀请专业人员为电商企业制定专属融资计划。其次，电商企业要积极利用租赁方式。电商企业自己购买制造商品的机器设备造价肯定比较高，对于发展初期的电商企业来说压力较大，如果电商企业选择租赁他人的机器设备就能够节省一笔开支，既可以使用机器制造商品，又付出了较少的资金成本，可谓一举两得。

（二）进一步加强电商企业资产变现能力

为了进一步强化电商企业的资产变现能力，必须对一些应收账款及时收回，存货要加强周转。首先，电商企业要对存货进行强有力的管理。电商企业在进行商品生产时，要制定完善的生产计划，对商品原材料的库存要保持在合理的范围之内。相关人员还需要与生产部门和销售部门进行有效的沟通，合理安排商品的生产，尽量保证商品积压较少。其次，对应收账款要进行及时回收。有些电商企业不仅仅自己在进行商品的销售，也会作为供货商给其他企业提供商品，在此过程中不免会出现赊销现象。那么电商企业就必须对客户的信用进行仔细考察，针对信誉度不同的客户给予不同的赊销额度。对于一些超过赊销期限的客户，企业要及时停止供货，及时收回欠账。电商企业在回笼资金的过程中，要着重关注应收账款是否已经回收，对于不同的客户要运用不同的收账措施。有一些客户明明有能力偿还账款，但是却恶意拖欠，此时电商企业就要及时上门催收，必要时还可以诉诸法律，从而维护自身的利益。电商企业的资产变现能力与财务管理有着非常密切的关系，稍有不慎就有可能给电商企业带来严重的财务风险。

（三）强化运营资金管理水平

与传统企业相比，电商企业更加容易出现价格战，市场竞争愈发激烈就导致电商企业的资金缺口越来越大。据一项调查显示，仅有15%的电商企业能够在价格战中取得优势，存活下来，其他企业在价格战中都濒临破产边缘。因此，电商企业想要有效地摆脱价格战，强化运营资金的效率，就必须在科技方面投入大量资金，利用先进的信息技术提高财务管理水平，强化电商企业运营效率，真正降低电商企业的经营成本。电商企业要对账面上的现金进行合理规划，要做到开源节流，对财务风险进行有效控制。电商企业还应该对商品类型进行适当的优化与调整，增加一些利润率较高的产品，使电商企业获得较高的效益。

（四）强化财务风险预警分析

电商企业在发展过程中要对内在资源和行业发展环境进行客观分析，并且在此基础上对电商企业的发展趋势进行预测，如果工作人员通过预测发现其中存在的经营风险，需要提前做出防范措施，从而有效规避财务风险。由于经营的特殊性，电商企业还需要對国际市场或者区域市场的发展需求进行预测。倘若电商企业在经营与发展过程中，对市场需求没有进行科学的预测，也没有建立完善的预警系统，就有可能出现产销失衡的现象，导致电商企业积压大量的存货，既增加了电商企业的运营成本，还有可能导致商品出现报废的风险。不仅如此，电商企业在发展过程中上下游供应链也有可能出现信用风险，进一步增加了财务风险出现的概率。在一个供应链上任何一家企业出现了财务风险，对整条供应链上的所有电商企业都会造成不利的影响。因此，工作人员一定要对电商企业的关联企业进行有效分析，根据电商行业的具体发展状况仔细评估供应链上关联企业是否存在财务风险，从而采取措施及时规避风险。

结语：

在电商企业经营与发展过程中，既存在较大的发展机遇，但同时也带来一定的财务风险，电商企业的财务风险主要表现在筹资风险、投资风险、运营风险、技术操作风险等方面。电商企业为了有效规避这些风险，就必须采取优化资本构成，降低财务风险概率；进一步加强电商企业资产变现能力；强化运营资金管理水平；强化财务风险预警分析，从而提高电商企业的风险防范能力。

（作者单位：浙江鑫石投资管理有限公司）