北方华创增收

何己派

本土半导体设备厂商，业绩飙升。

7月中旬，北方华创发布业绩预告，1—6月的净利润超16.7亿元，翻了一倍多。

在国内半导体设备商中，其以2022年146.88亿的收入，规模位列第一。截至7月28日收盘，市值约1463亿元。

董事长赵晋荣带领下，北方华创居于半导体产业链上游，专注卖“铲子”，赚得盆满钵满。

替代加速

7月初，赵晋荣的身影，出现在晶合集成供应链大会上。他专程前来为其站台并致辞的晶合集成，是公司核心客户，为中国大陆第三大晶圆代工厂。

北方华创主要面向国内市场，中芯国际、长江存储、华虹集团等晶圆厂，都是它的客户。

晶圆巨头扩产脚步不停，建设更多产线，给设备厂带来了新订单。中芯高管披露，在上海、北京、天津，各有一座12英寸晶圆厂在建中。

一位芯片测试领域人士告诉《21CBR》记者，有建新厂计划的本土晶圆厂，“考虑到供应链安全，会更倾向于买国产设备”。

北方华创的两大股东，均为北京国资旗下，自主可控，生意红火。据不完全统计，1—6月，国内半导体零部件方面，北方华创中标8项，包括北京怀柔实验室薄膜沉积设备等。

大涨的利润，与此相应证。上半年，公司预计营收78.2亿～89.5亿元，净利润16.7亿～19.3亿元，同比增长121%～156%。

有消息称，今年前五个月，北方华创订单超出预期，中芯南方是最大买家。天眼查显示，中芯南方由中芯国际持股38.5%，为其14nm及10nm以下FinFET先进制程研发与量产的主要承载主体。

双方未直接回应传闻。5月底，以赵晋荣为代表的管理层，提到了订单表现。“公司在手订单充足，2023年新增订单，相较于去年同期增长超过30%，其中以集成电路设备订单为主。”

管理层亦强调，受自主可控需求拉动，今年国内半导体设备行业有望持续增长。

挑战亦存在。“晶圆厂陆续放缓扩产计划，以适应需求疲弱的市况。”集邦咨询分析师乔安向《21CBR》记者表示。

据集邦观察，中国主要晶圆厂2023年第四季度的产能，预计同比仅增长约2%。

上述芯片测试人士也表示，其公司设备，目前存在延期交货情况。

半导体产业，暗潮涌动。

日本计划7月23日实施新规，将先进芯片制造设备等23个品类，列入出口管制对象。

“短期内对中国在先进制程领域产能的提升，产生不利影响，长期将推动中国半导体设备国产化的进程加速。”有证券分析师如此点评。

美、日、荷陆续落地的限制措施，针对14nm及以下工艺制程。

国内半导体设备水准多数在14nm到28nm的成熟制程，短期未受影响，是国内晶圆厂扩产主力。

贴身服务

这个当口，北方华创接连发布新品。

公司6月推出的12英寸去胶机ACE i300，主要应用于12英寸存储、逻辑、图像传感器等领域的去胶工艺。

首台国产12英寸晶边刻蚀机Accura BE，公司称其技术性能达“业界主流水平”，一上市就斩获多个头部客户订单。

据北方华创披露，6月，12英寸深硅刻蚀机PSE V300累计销售100腔，成为国内TSV量产生产线主力机台。

定位平台型厂商，北方华创走的是广撒网路线。晶圆制造需要三类核心设备，它除了不做光刻机，刻蚀、薄膜沉积均有布局。

其中，刻蚀设备的重要性仅次于光刻机，是其重点突破的方向。

一个设备从开发到步入销售，通常需要1～3年时间，这意味着，其即将进入收获之年。

大干快上，年初，北方华创N7项目主体结构提前封顶。

该项目总投资超38亿元，预计2024年3月竣工，建成后，将大幅扩充产能。

项目达产后，预计年平均销售收入为74.6亿元，相当于公司去年营收的一半。

赵晋荣是北方华创的灵魂人物，在集成电路行业深耕近40年。他毕业于西安电子科技大学，是教授级高级工程师。

“带领团队，成功开发具有自主知识产权的等离子体刻蚀机多代机型，并实现产业化。”公司这样介绍他。

熟悉技术，做过CTO，掌舵公司多年，赵晋荣侧重把握两个要点。

一是考虑到半导体技术的同源性，走平台型产品路线，横纵扩张，做大规模，广泛覆盖下游；二是基于中国作为全球最大半导体设备市场，深挖本土客戶资源，绑定战略伙伴关系。

“国产装备制造商最大的一个优势就是贴近用户。我们设备在哪里，服务和配套的售后就在哪里。”一位北方华创高管表示。

在北京经开区，北方华创的子公司“北方华创装备有限公司”，与中芯北方只隔一条马路，它东边的邻居则是京东方。

为及时响应客户需求，其在西安、无锡、武汉等地，设立多家子公司，主打贴身服务。

“北方华创缺乏的不是技术和制造能力，而是客户。”5年前，赵晋荣的这番表述，或许能解释其用意。

半导体设备厂商的新品想打入市场，需要4～5年的研发，并取得晶圆厂的信赖，获得导入验证的机会。

赵晋荣期望，客户能在工艺研发之初就接纳国内设备，共同开展验证工作，若研发之时全用进口设备，到生产阶段再做国产替代，切入难度大。

“2023年，北方华创将在‘百亿级规模基础上，向更高的目标发起冲击。”59岁的赵晋荣说。

比起同行翘楚美国应用材料公司（AMAT），北方华创尚有很大差距，收入只有前者的十分之一。

量变尚在积累，性能、工艺、规模越往上走，困难也越多。