互联网金融的运作模式与发展策略研究

盖阔

【摘要】自2013年以来，第三方支付、P2P业务，众筹等业务模式发展迅速，互联网金融得到了很大的发展，相比于互联网金融，传统金融业收到了一定程度的冲击。资源开放化、成本集约化、选择市场化等等都是互联网金融区别于传统金融行业的特点。正确的引导以及管理才能充分的发挥互联网金融的优势，因此，本文从功能监管和机构监管这两个方面讨论了互联网金融的发展策略。

【关键词】互联网金融 网络借贷 运作模式 发展策略

近年来，互联网金融作为一种新的金融服务模式进入了快速的发展时期，政府为此出台了一些相关的政策，政府对互联网金融的发展采取积极的态度，并且明确的提出了推动互联网金融快速平稳发展的要求 。互联网金融不仅在金融界还是学术界都掀起了热潮，不断地有新的观点和想法出现，国内外的学术界都对此进行了研究，研究的主要问题主要集中在互联网金融模式和定位，传统金融业所受的影响，互联网金融存在的风险以及以后的发展策略 。

一、互联网金融的的理论基础

（一）金融发展理论

所谓的金融发展理论是围绕以经济增长与金融发展为主要问题进行的研究，比较注重解决和研究金融市场、金融机构的形成以及金融体系的功能这三类问题，用金融分析的方法来解决金融的资源配置，用以促进金融和经济的可持续发展。金融发展与经济发展的适应度时用来评价金融效率的标准，不能以牺牲当下以及未来的生产为代价将资产金融化。

（二）金融中介理论

在金融市场的融资过程中，在资金的供应方和需求方之间起到了桥梁作用的人或者是机构被称为金融中介。金融中介理论研究的核心问题是“金融中介理论存在的原因”，纵观金融中介理论的发展进程，国外的比国内的发展更为成熟。

（三）金融功能观理论

清算和支付结算、管理风险、储备资源和分割股份、提供信息以及解决激励问题是金融系统的六大职能。

（四）长尾理论

所谓的长尾理论指的是伴随着科学技术的进步和消费者的需求上升，当物流配送商品贮存、流通以及销售非常便捷、成本特别的低时，那些原来需求较少的商品所产生的很多的小众市场的汇集可以与能够生产需求量很大的商品的大市场而匹敌。

（五）网络经济理论

网络经济是一种新兴的经济形态，核心技术是现代信息技术，不仅仅包括在计算机这个网络平台中的一切经济活动，甚至还包括在这些活动的基础上所形成的经济关系。它与传统经济密不可分，不能将二者隔离开来讨论。

（六）声誉理论

所谓的声誉理论指的是对其他参与者的支付函数或者是战略空间的不完全信息都对均衡的结果有重要的影响，但是只要博弈次数多到一定程度，那么，就会在有限次的博弈中出现合作行为。这就解释了在进行多阶段博弈的时候，声誉机制的作用，之前的声誉会不同程度上影响下一阶段的以及以后，因此，拥有良好的声誉会对未来的收益产生正向影响。

二、互联网金融的运作模式

（一）传统金融的互联网化

传统金融的互联网化是一种常见的互联网金融，传统金融借助互联网形成的金融模式有以下新的特点 ，支付更加方便和快捷；交易的成本比原来更低；市场信息的对称性也变高；由于许多交易都在网上进行，省掉了中间的环节，整个金融市场变得更加高效。

（二）第三方支付

金融运行的不能缺少的基础和平台就是支付，它是经济活动的起止点 。随着互联网逐渐深入到金融行业，人们的支付方式也在互联网金融的快速发展下衍生出了新的形式——第三方支付，开创了一种全新的支付领域。所为第三方支付，本质上就是依赖于信用的支付托管服务，在交易双方有一个资金流转的过渡平台，使得资金流动与商品的交易匹配，由此看出，第三方支付业务流程设计的也很人性化。即在消费者确认商品之前，资金会在第三方支付提供的平台，不会转给商家，这既保证了消费者的权益有激励商家为消费者提供更加优质的服务。

（三）电商金融的模式

随着近些年来电子商务的发展，电子商务的交易规模都以每年20%以上的速度增长，电子商务已经不仅仅是一种买卖关系，而成为了人们生活中不可分割的部分，阿里巴巴、京东、苏宁易购等等电商巨头也涌现出来，他们利用电商平台的优势，进入了金融领域，开拓了新的市场。目前，电商金融模式主要包括以阿里巴巴小贷为代表的平台模式以及以京东商城为代表的供应链金融。

三、互联网金融的发展策略分析

目前，我国的互联网金融的发展虽然看似繁荣，但其背后隐藏了许多风险，与互联网金融有关的信息技术尚不成熟、互联网金融模式的创新不足、行业的自律意识不高、相关的法律法规不尽完善，因此想要推动互联网金融健康快速的发展就必须在风险控制以及降低成本等方面多下功夫。由于互联网金融平台的自身特点，比如说规模小、具有长尾特征等等，本文提出了以下几点发展策略。

（一）推动传统金融与互联网的融合发展

互联网与金融的联合，是传统金融行业发生了巨大的改变，新的经营业态得以产生和发展壮大。在这种环境下，传统的金融模式要想稳步发展就必须结合科技进步改善和优化升级自己的商业模式，跟上互联网金融的大趋势。只有这样，传统金融行业才能通过自身的不断创新和变革达到为实体经济服务的目的。为了迎接新的挑战，适应新的环境，对于主要的金融服务业，比如说：银行、保险以及证券来说，需要积极应对金融的互联网化。

（二）以差异化的商业模式促进市场繁荣

作为产品和企业来说，成功的关键就在于不断创新。想要做到商业模式的不断创新，就必须要做到以下几点，依据企业外在环境和内在环境的变化，不断适时地调整自己的策略以及定位；以客户为服务中心，充分了解客户的需求；提高客户体验，不断进行产品创新，为客户提供多种多样的产品和服务。除此之外，还需要第三方的技术支持。比如说，第三方所提供的交易系统、营销方案、信用认证以及支付系统等等。

（三）实现向移动互联网金融的转变升级

近年来，移动通信快速发展起来，移动互联网将移动通信和互联网结合起来，为客户提供了更加方便快捷的服务，作为用户，可以在任何时间、任何地点处理信息。由于移动化联网的迅速发展，将移动互联网与金融行业相结合的步伐也随之加快，移动互联网从另一种程度上也促进了互联网金融的发展，因此，金融行业应不断根据移动互联的发展来升级自己，增加在这方面的投入，以开拓更广阔的市场。

（四）打造良好的互联网金融生态系统

只有良好的互联网生态系统才能为客户提供更加优质的服务，因此，如何打造良好的互联网金融生态系统变得极其重要 。良好的生态系统要求价值链的各方要目标一致、利益共享、风险共担，共同构建一个推动产业良好快速发展的整体。具体来说：互联网金融企业要不断提升自己的竞争能力，积极推进多元化的产业链合作模式、强化互联网平台的经营、加强互联网金融的生态链管理等等。另外，互联网经融的建设更加离不开诚信体系，所以，互联网平台诚信体系的建设也至关重要。

（五）不断优化互联网金融行业的监管

互联网金融发展的过程中会出现各种各样的问题和隐患，因此，就需要不断加强互联网金融行业的自律以及行业监管。主要应该做到以下几点：加强法律法规对于互联网金融的规范力度；完善互联网金融的企业执照和资质认定流程，建立健全的监管体制，正确处理监管和鼓励创新的关系，防止“一刀切”的行为的产生。

四、结论

本文介绍了互联网金融涉及到的理论知识，并在此基础上分析了互联网金融的三种运作模式，并针对其存在的问题，提出了相关的应对策略。要向互联网金融又快又好的发展，就必须根据具体问题建立相应的解决方案，不断推进互联网金融的可持续发展。这样互联网金融必然步入一个健康、理性的发展轨道，从而为实体经济发展提供更多、更有效的支撑。

参考文献：

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