互联网金融视角下小微企业融资问题分析

虞一峰

摘要：小微企业作为我国经济中的重要构成部分，在促进就业，推动国家经济发展方面作出了较大的贡献。但是当前小微企业融资难的问题成为了大多数小型企业的心头之患。本篇文章立足于互联网金融的发展，分析当前小微企业融资发展中存在的问题，探索在互联网金融视角下，小微企业当采取的措施。

关键词：互联网金融;小微企业;融资

1.概述

1.1互联网金融

互联网金融是近年来逐渐兴起的一种金融业务的开展模式，传统的金融机构通过与互联网企业进行合作，借助互联网高新技术达到资金交流、融资和支付等金融业务。从2013年开始，互联网金融活动开展通过增加第三方支付频率、进行P2P网络活动、通过众筹开展融资等形式推动企业蓬勃发展，引发了新一轮金融创新的热潮。随着大数据、“人工智能”等互联网科技的广泛应用，对互联网金融产生了深层次的影响，一方面对传统金融行业造成冲击，另一方面也开辟出小微企业的融资通道。而随着“普惠金融”和“互联网金融”被越来越多的人关注，小微企业融资问题也关系到人们的日常生活。支持小微企业发展，化解融资难题，出台相应的融资政策，能够有效解决小微企业在实际经营中的融资困难的问题。

1.2小微企业定义

小微企业是近几年来受到大众关注的概念，具体的表现形式可以分为个体工商户、家族企、小型企业和微型企业。作为中小企业的代表，根据2011年国家相关政策标准对小微企业进行划分，按照企业发展规模、总营业收入和实际员工数量等标准，把中小企业进行模式划分，分为微型企业、小型企业和中型企业。至此，小微企业才有了科学严谨的划型标准。

小微企业对于推动国民经济的发展具有十分重要的作用。根据对我国有关的小微企业发展情况进行研究，截至2019年，我国小微企业总数占全国总数的98%，已经能够覆盖我国当前经济发展的各个行业。小微企业解决了我国超过70%的民众就业问题，发明了超过3万个技术专利，此外还有新产品的开发效力，对于当前我国GDP发展和国家税收做出了很大贡献，对于提高就业岗位和国民收入，维护社会稳定，促进国民经济的快速发展等都有着十分重要的影响。

1.3小微企業融资需求的特点

1.3.1小微企业融资途径单一

小微企业主要通过以下两种方式进行融资：一是通过内部资金进行融资，包括企业自主经营所得的资金和股东的自有资产;二是通过外部资金进行融资，包括通过股加债的形式向社会公开筹集资金的直接融资和借助银行等作为融资中介的间接融资。因为小微企业规模不大，企业经营权与所有权都存在于企业内部，通常不会通过股票等直接融资的途径，而是选择依靠企业自主经营所得的资金、股东的自有资产、亲戚直接的借贷和商业银行贷款等方式进行融资。然而大多数小微企业由于不具备科学的会计制度，造成企业信用评级低，商业银行为了降低贷款风险提高了对小微企业进行贷款审批的标准，造成小微企业难以进行间接融资。

1.3.2小微企业融资成本高

由于小微企业规模比较小，难以实现具有规模小、财务信息不对称等特征，不符合银行审批贷款的要求。因此商业银行一般会为了降低风险溢价提高小微企业的贷款利率，这也限制了小微企业的融资门槛。一些小微企业为了通过银行审批，只能被迫接受高利率标准，同时要支付大量的信用评级费用，间接增加了小微企业的融资成本。

1.3.3小微企业受传统金融模式制约

由于我国在过去是由国有商业银行来指导金融活动，和国企的产权规定类似，国有商业银行主要是通过向国有企业进行贷款发放，并由政府提供坏账补助，降低银行的贷款风险，由于小微企业中个体工商户占比很高，不稳定性强，导致大型国有商业银行难以对小微企业进行贷款发放，受此影响，小微企业只有通过其他途径进行融资活动。

2.小微企业融资问题分析

2.1融资渠道窄

当前小微企业面临严重的信息不对称，其对于融资有着极大的需求，但是其信息不对称，无法找到有效的融资渠道，其所需要的融资迟迟不能到位。当前小微企业融资倾向于天使投资以及风险投资，即使选择这两个投资渠道，其所获得的融资资金也低于一些比较成熟的中型企业。并且，小微企业从正常的融资渠道进行融资，金融机构是其首要选择，此金融市场的融资需要严格且繁琐的程序，需要小微企业准备较为严密的财务报表，并且融资所需要花费的时间较长，对于小微企业当前的发展现状而言，其并不适用。针对当前发展较为先进的互联网技术，互联网融资渠道也是可以选择的方向但是由于互联网融资当前仅限于在网络平台上进行交易的公司，显然小微企业不能满足其需求，此类金融融资渠道无法使用。至于民间借贷等融资渠道，所获得的金融资金较少，并且需要支付高昂的利息，也不能满足小微企业的需求。

2.2融资成本高

对于小微企业而言，为了自身的发展，其必须进行融资。综合当前各类渠道进行分析，商业贷款是其主要的融资渠道。而进行商业贷款，小微企业需要支付高昂的费用。这些费用主要分为三个方面：一是利息，这是主要的费用支出;二是手续费，即向政府等职能部门交付的费用;三是中介费，即小微企业向担保机构支付的费用。后两项费用一般称之为第三方收费。总体而言，小微企业若想融资成功，其前期的成本费用较高，后期的利息费用也较高，其总体的融资成本高昂。

2.3融资风险大

小微企业的项目在当前并没有经过时间的检验，其对市场未来的变化缺乏准确的判断。并且小微企业作为一个小微企业，抗风险的能力较差，其融资风险也随之增大。因此，小微企业一般无法获得融资资金，为了自身的发展，其变回进行民间借贷。但是由于当前我国并没有专门的法律对民间借贷行为进行科学的规范，其无法收到法律的充分保护。而且，民间借贷当前很大程度上具有自由性、随意性和广泛性的特征，缺乏严谨的程序，因此常常会发生经济纠纷。一旦小微企业陷入这种经济纠纷中，会对其自身的发展造成极为恶劣的影响，一方面其自身的资金问题会更加突出，另一方面公司形象会受损，不利于小微企业产品的宣传以及企业良好形象的建立，甚至会耽误未来的融资。

3.互联网金融视角下解决小微企业问题的对策

3.1提升财务管理水平

为了提高小微企业的财务管理水平，需要对小微企业的财务管理目标有一个明确的确定。对于小微企业来说，制定出的财务管理目标要符合小微企业实际经营情况和未来的发展方向。在激烈的市场竞争中，企业的发展受到多种因素的影响。因此企业在进行经营的时候不仅仅要力求实现利润最大化，也要用发展的眼光制定财务管理目标。一方面是考虑到企业发展的实际情况，另一方面会对企业在今后发展产生推动作用。小微企业企业管理人员需要全面考虑各方面的影响因素，为小微企业制定可持续发展的企业财务管理体系。也许这种体系在企业发展的某一段时间不会体现出良好效果，但是能够为小微企业实现最终目标而服务。

3.2加强信用管理

小微企业如果选择互联网融资模式会由于自身信用体系的不科学而限制企业的发展。为了缓解小微企业融资难的现状，需要加强基于互联网金融体系下的小微企业信用体系建设。意识要借助“大数据”等信息技术，开发出科学的小微企业信用评价方法和体系，规范信用审核方式。二是借助互联网建立规范化的信息服务平台，帮助小微企业实现资源共享和信息互通，提高各项政策的透明度。三是将小微企业纳入当地的征信系统，督促小微企业落实信用管理。由于企业的信用管理工作专业性强，技术性高，需要建立特定的信用管理部门。为了实现良好有序的信用管理工作需要小微企业在实际经营管理时开展信用的事前、事中和事后控制，选择专业人员进行前期的信用调查、数据分析和专业的管理手段。因此，小微企业应建立科学规范的信用管理部门，对企业财务目標和发展方向进行有机协调，在小微企业内部建立科学的信用制约体系，落实信用管理的职责，进行各部门合理分工，协助信用管理部门开展日常工作。

3.3改善公司盈利能力

为了从根本上解决小微企业融资难的问题，就需要不断提高小微企业的盈利能力。随着普惠金融的推广为小微企业提供了更多发展的机会，这就需要小微企业把提高企业的盈利能力作为发展的重点，抓住时代的机遇，努力发展以便获得更多的融资途径。除此之外，小微企业可以通过垫付的方式进行融资，获得缓冲期，之后再定期还贷。当地的金融企业也可以对小微企业提供信用贷款和短期小额贷款，按照循环透支模式，降低小微企业的贷款利率，有效解决小微企业的实际需求。如果小微企业有重大创业投资计划或者是技术更新计划，需要在提供相关的公司资质证明和贷款计划书之外，也要附加出资证明等材料。金融机构可以适当提高贷款利率，在活期利率之上，提供多种类型的贷款缴纳方式，对小微企业的融资困境会有很大的改变。

4.结语

现如今，随着互联网金融在中国的深入发展，促进了小微企业解决融资困境的效率。然而由于互联网金融还是一种处于成长之中新兴业态。行业缺少统一的标准和具体的监管措施，因此一直处于大量的争议之中。为了彻底解决小微企业的融资困境，从根本上对金融资源进行优化配置，需要相关部门对金融政策和制度进行创新，借助现代信息科技挖掘可利用的数据，将小微企业纳入征信体系，开发出更多具有特色的金融产品，满足小微企业进行多层次发展的需求。此外，政府也要加强对于小微企业的监管，降低融资风险，完善相关的互联网金融法律法规，促进金融机构提高小微企业的贷款审批率，从根本上解决小微企业的融资难问题。

参考文献：

[1]朱立新.互联网金融模式下中小企业融资问题研究[J].商讯，2020（26）：54-55.

[2]孙浩瀚.互联网金融背景下小微企业融资问题探研[J].财经界，2020（30）：47-48.