互联网金融发展对家庭财富管理影响研究

摘要：家庭作为经济生活的基本单元，在一定程度上会对宏观经济运行过程产生促进影响。当前，在互联网金融时代的渗透作用下，家庭财富管理方式发生明显转变，如主要集中体现在财富管理思维以及模式方面。可以说，互联网金融的不断发展无疑是给家庭财富管理问题带来的较大影响。针对于此，本文主要以互联网金融发展为研究背景，针对互联网金融发展对家庭财富管理产生的具体影响进行研究与分析，以期给相关人员提供一定的借鉴价值。

关键词：互联网金融;家庭财富管理;影响研究

中图分类号：F832  文献识别码：A  文章编号：

2096-3157（2020）01-0150-02

家庭财富管理并不是传统理解意义上的一家一户独立操作过程，而是根据国家经济变动情况以及社会资源配置情况，实现科学管理与部署过程。根据以往的管理经验来看，传统家庭财富管理更加注重平稳性，因此在财富管理手段的选择方面，优先以储蓄为主，且在消费行为的表现方面显得较为谨慎。再加上当时国内金融市场健全化程度不高，因此可用于家庭投资的理财工具十分有限，促使居民更加倾向于利用银行存款、国债等方式实现家庭财富管理过程。近些年来，随着互联网金融市场的不断拓展，可用于家庭财富管理的工具方式逐渐增多，促使家庭财富管理手段趋向于多样化形式发展，给居民提供了全新的理财选择。

一、家庭财富管理问题的相关研究

1 管理内容

家庭财富管理涉及到的内容较多，究其原因，主要是因为家庭支出事项种类较多，因此在家庭财富管理内容的界定范围上具备较强的宽泛特点。近些年来，随着国民经济水平的不断提升，家庭收入较之从前相比，明显增加。在这样的经济背景下，家庭面临的支出计划逐渐增多。再加上金融市场理财产品的不断健全与完善，家庭财富管理内容初步实现了丰富化发展[1]。关于家庭财富管理的内容界定，一般可以根据实际情况的不同，分为广义家庭财富管理内容与狭义财富管理内容两种。其中，广义上的家庭财富管理涉及到的内容较多，如现金规划、消费规划等内容。

而狭义上的家庭财富管理主要以家庭投资规划为界定內容，按照家庭资金规划情况，实现财富管理目标。重点针对现金收入或者支出过程进行合理规划。根据凯尔斯理论控制，货币需求主要由流动性问题所决定。其中，预防、交易与投资动机皆可以视为影响货币需求的重要因素。预防动机主要是针对突发情况而言，而交易动机则是为满足日常交易过程而部署的规划措施。为确保良好的收益效果，我们需要以现金支付、盈利能力情况等作为衡量标准，按照当前市场发展动态进行合理选择。以往，传统现金规划以储蓄为主要理财方式，而目前所推行互联网金融产品改善了传统现金规划措施，实现了多样化理财需求。

2 管理特征

目前，市场经济发展进程的不断推进促使居民理财意识不断深化，同时居民金融风险意识也逐渐增强。以多数家庭理财习惯为例，对于理财产品的追求从以往保本存银行过渡到追求更高的收益方面。需要注意的是，在选择理财产品的过程中，不应该将收益问题视为唯一的衡量标准，而是应该根据个人条件以及实际情况，多方面衡量风险承受能力。综合权衡之后，选择合适的理财产品。目前，随着互联网金融的不断发展，家庭投资渠道逐渐丰富，促使家庭财富管理呈现出多样化特征[2]。具体如下：

（1）电子银行成为理财主流。相较于以往，电子银行通过借助网络平台销售实现理财过程。居民可以利用手机或者移动电脑等，随时随地地完成买卖证券过程。目前，网上银行业务可以针对金融产品或者其他商品等业务实现快速交易过程，缩短以往服务时间。

（2）理财产品发展形势多样化特征明显。传统银行存款与股票债券可以根据投资者的个人需求，制定个性化理财产品。举例而言，家庭理财范围十分宽泛，在保险公司分红保险、不同行业理财产品方面，选择性较强。家庭成员可以根据家庭经济条件选择合理的理财工具实现投资过程[3]。

（3）投资风险点较多。金融产品的多样化与专业化促使投资风险趋向于多样化方向发展。目前，多数专业理财师凭借自身的专业技能，针对个别家庭收入情况，为家庭财富管理提供良好建议。专业理财师通过帮助居民家庭做出合理的判断与决策，初步可以实现对理财产品的决策工作。如此一来，可以降低家庭进行投资理财的风险率，实现家庭财富管理预期效益。

二、互联网金融

互联网金融主要是指以互联网平台为依托，以第三方支付、金融中介、金融电子商务等为具体表现形式的金融发展趋势。重点结合互联网与金融行业发展情况，建立在计算机硬件设备与网络技术的基础上，深刻分析与运用大数据技术内容为用户带来良好的服务体验。不难看出，互联网金融的出现与推广无疑是为客户需求带来了实现可能。通过结合数据平台信息传送功能或者资源互动、共享功能等，可以合理规避当前金融行业存在的风险问题，如信息不对称等，确保互联网金融行业尽早实现长足发展目标[4]。

根据当前发展情况来看，互联网金融通过借助互联网平台体系，在整合传统金融业务以及实现互联网信息共享方面，满足了预期需求，有效改善了传统金融业务存在的不足问题。最重要的是，互联网金融在某些层面上攻克了传统金融模式的技术管理问题，重点结合宏计算、大数据等技术，满足了互联网行业复杂化发展要求。然而，国内互联网金融行业仍处于初步发展阶段，在发展模式与风险监管方面存在较多不确定性。如固定发展模式不完善、行业架构体系不健全等。再加上互联网金融面临的风险因素较多，短期之内难以完全消除。

三、互联网金融发展对家庭财富管理影响研究

目前，随着金融市场理财产品的不断健全与完善，家庭财富管理内容初步实现了丰富化发展。可以说，互联网金融发展对家庭财富管理问题产生了重大影响，具体如下：

1 P2P

P2P主要以小额贷款方式为主，针对个人与个人之间的贷款行为而言。个人通过利用互联网平台实现资金贷款要求，满足个人贷款意愿。结合以往经验来看，个人贷款过程中需要从多个方面进行权衡与考量，如需要根据互联网平台发布贷款需求的特征等因素，找到最适合自己实际需求的放贷方式。根据当前发展情况来看，P2P平台债券合同在管理模式方面，多以“多对多”为主。其中，借款者与放款者之间始终保持分散状态及特征。针对于此，管理人员需要立足于客户交易信息之上，对其中涉及到的信息资源进行整合与处理，以期将借贷风险控制在预期目标范围当中[5]。

P2P对家庭财富管理产生的影响主要以改善传统家庭财富资产选择方式等为主。究其原因，主要是因为传统家庭固有的资产管理理念更加侧重于资金的安全性与稳定性。居民普遍认为唯有大型的金融机构才能够确保资金安全，因此在理财工具的选择方面更加倾向于规模较大的证券公司。而P2P的出现与应用无疑为个人资金需求提供了良好内在驱动力，有效拓宽了居民家庭财富管理效果。最重要的是，资金盈余的居民家庭可以在P2P平台上，以资金需求为标准，为家庭财富管理工作提供良好保障。

2 众筹

众筹主要以互联网融资活动为主，根据居民家庭实际收入情况以及理想理财方式，制定合理的项目供其选择，直到募集资金过程达到预期目标为止才结束。与传统借贷行为明显不同，众筹侧重点多体现在项目盈利当中。根据当前发展情况来看，债券、股权众筹等都是可以视为众筹体系的分支内容。众筹平台的出现无疑是延伸了居民家庭财富管理内容，从侧面强化了债务投资力度，确保居民可以在项目收益中实现分红，并满足居民收益要求。

关于众筹对家庭财富管理产生的影响，主要表现为：市场信息不对称促使家庭财富管理风投项目不多，一般多为债务性投资。众筹平台的推广与应用给家庭财富管理方式提供了全新的发展动力。如可以按照原则要求针对项目内容进行审核与管理，尽可能地为投资决策过程提供更加可靠的消息数据等。但是，有一点不容忽视，任何投资项目都具备风险性，因此在应用众筹平台的过程中，建议应该根据居民家庭实际需求进行合理考虑，以防出现投资亏损问题。

3 互联网银行

互联网银行借助互联网平台的虚拟化特征，打破传统时间限制，初步实现了随时办理业务的目标需求。加上互联网银行无网点、雇佣人员数量少的特征，促使互联网银行所具备的核心竞争力明显增强。互联网银行对居民家庭财富管理产生的作用影响集中体现在传统资产方式的选择方面。依托互联网技术、云计算技术以及大数据技术等构建得来的互联网金融业态模式。

如此一来，促使理财方式从原本的储蓄存款过渡到互联网金融工具方面。与此同时，理财产品在互联网金融发展方向的影响下，逐渐朝向专业化与多样化态势中发展。因此，以传统银行存款以及股票债券为代表的理财方式，应该针对不同投资者的实际需求，制定个性化理财产品方案。举例而言，在保险公司分红保险、不同行业理财产品方面，选择性较强。家庭成员可以根据家庭经济条件选择合理的理财工具实现投资过程

四、結论

总而言之，传统居民家庭财富管理方式正在随着互联网金融市场的不断拓展而发生不断变化。区别于传统财富管理方式，基于互联网金融模式下的家庭财富管理方式在一定程度上深化了传统财富管理工具的局限性，在理财工具的选择方面更加倾向于风险低、收益高的理财工具方向发展，如债券、基金等。同时，以P2P、众筹等互联网金融理财工具逐渐进入人们视野，并成为家庭财富管理的工具。需要注意的是，互联网金融的发展过程伴随的风险问题不在少数，因此在家庭财富管理工具的选择方面，建议居民最好根据自己的实际情况，如从个人风险偏好、资产特点等方面统筹规划、合理分析，尽可能地规避风险问题。

参考文献：

[1]方文玲，陈蕾 互联网金融对家庭资产配置的影响研究——基于宏观数据的分析[J].现代经济信息，2018，（07）：1～4

[2]林德发，汪雪瑶 基于异质性视角的家庭投资性金融资产优化配置分析[J].西南金融，2019，（09）：73～80

[3]易行健，周利 数字普惠金融发展是否显著影响了居民消费——来自中国家庭的微观证据[J].金融研究，2018，（11）：47～67

[4]张梓桐，刘乐馨 互联网金融对中国家庭资产配置的影响研究[J].广西质量监督导报，2019，（05）：211～211

作者简介：

靳叶叶，对外经济贸易大学金融学院在职人员高级课程研修班学员，文学学士;研究方向：财富管理与互联网金融。