专题：墨西哥生活用纸市场——机遇与挑战并存

墨西哥作为拉丁美洲第二大经济体，经济增长一直保持着平稳的速度。当地GDP和人口规模是墨西哥生活用纸消费增长的两大驱动因素，虽然年人均生活用纸消费量仍远低于发达国家市场，但这也为其提供了很大的发展空间。此外，自1994年开始实施北美自由贸易协议（NAFTA）以来，墨西哥利用这一优势，使该国生活用纸出口业务持续发展，也激发了当地生活用纸的增长活力，同时，市场竞争也日益激烈。

本期专题专门从几大方面报道墨西哥生活用纸市场的发展情况，分别涉及当地的生活用纸概况、北美自由贸易协议对墨西哥生活用纸行业的影响、墨西哥生活用纸企业：Absormex CMPC、Convertipap和Papel San Francisco的生产运营策略等，从宏观和微观角度对墨西哥生活用纸市场加以分析，供读者参考。

●墨西哥生活用纸零售市场概况

●北美自由贸易协议对墨西哥生活用纸业务的影响

●墨西哥Absormex CMPC公司的创新开拓之路

●墨西哥家族企业——Convertipap公司大力开拓当地生活用纸市场

●墨西哥Papel San Francisco公司——加大投资，助力增长

墨西哥生活用纸零售市场概况 Mexican Retail Tissue Market

Svetlana Uduslivaia

墨西哥——拉丁美洲第二大经济体，十多年来比多数其他拉丁美洲大国增长缓慢，增速平稳。个人消费增长放缓，对北美自由贸易协议重新谈判的担忧拖累了该国生活用纸的增长前景。2016年，墨西哥的人均可支配收入为6,211美元，预计2017—2030年间实际可支配收入的累计增长率达43.8%，复合年均增长率为2.8%。根据最新的统计数字，墨西哥的贫困人口比例已增长到46.2%，主要是在城镇地区。

随着时间的推移，墨西哥的人口增长正在放缓，而当地社会结构正在老龄化。到2030年，65岁及以上人口预计将达到1,540万人，占总人口的11%，高于2011年的6%。墨西哥目前的生育率为平均每个女性生2.2个孩子，预计到2030年会降低到1.9。这种下降始于该国20世纪80年代的计划生育政策，但人口统计学家认为，家庭观念的改变才是导致这种下降的真正原因。由于这个国家有长久的移民历史，移民也是决定人口结构的一个重要因素。根据美国人口普查局的数据，墨西哥人约占美国的国外出生人口的1/3。

由于GDP和人口是墨西哥生活用纸消费增长的两大主要驱动因素，特朗普政策的潜在影响，以及人口增长放缓对经济增长造成一定威胁，影响了未来行业的收入和增长。为了平衡这些基本增长驱动因素的影响，在与发达区域相比人均消费仍然较低的情况下，墨西哥生活用纸行业正在寻求创新和扩大产品范围，以满足国内低收入和高收入消费者的不同需求。

高附加值产品的经济、价格与机遇的较量

2016年，墨西哥比索对美元贬值的压力持续增长，并开始在当地生活用纸行业中显现。2016年11月中旬，随着美国总统选举结果的产生，该指数达到了历史最低点。受冲击最大的是纤维素和进口纤维的价格。墨西哥造纸业长期存在的问题之一是原生纤维的缺乏，这使得生活用纸行业严重依赖再生纤维和进口商品浆。2016年，墨西哥货币贬值给生产商带来了压力，迫使他们在本已高度竞争的环境中实施不同的战略，以应对不断上涨的生产成本。

2016年，墨西哥生活用纸零售市场的年人均消费量仅略高于4kg，远低于发达市场的人均消费量。虽然人均消费仍然较低，但存在很大的增长空间。在墨西哥，许多消费者在购买生活用纸时往往考虑的是价格而不是产品质量或品牌，而经济的不确定性进一步加剧了这一趋势。卫生纸是零售生活用纸中占比最大的品类，占墨西哥生活用纸总销售额的79%。卫生纸品类具有很强的竞争力，全年定期提供折扣和促销，并供应大量的多包产品，以确保物有所值。

墨西哥生活用纸零售市场驱动因素和年均复合增长率

经济型卫生纸仍然受到低收入消费者的欢迎，而且这种产品在全国的大量非正规流通渠道和路边摊也能购买到。同时，墨西哥市场在优质高档卫生纸方面也有着长足的发展，主要从产品柔软度、纸张纹理入手，添加保湿成分（例如精油、澳洲乳膏和维生素E）和从洋甘菊、椰子中提取天然成分的香味等。最近几年，推出了一些高档卫生纸产品，如金佰利公司推出的Kleenex Cottonelle Prestige，特点是产品具有如北欧棉和天然丝绸般的柔软性。高档卫生纸的主要消费群体是中高收入的消费者。其他产品发展方向还包括将卫生纸定位为更环保，如Essity公司（前SCA）的Opcion Verde系列以及金佰利公司的Kleenex Cottonelle环保型卫生纸，均是采用环保工艺生产的。

金佰利是第一个进入湿厕纸领域的企业，品牌为Cottonelle Fresh。尽管这之后有少数生产商和零售商品牌也引入了这一产品，市场上的湿厕纸产品仍然不多，这表明该产品在被墨西哥消费者接受方面存在困难，主要是因为价格高和当地人没有使用湿厕纸的习惯。在这一类别中观察到的唯一创新点是Cottonelle Fresh采用了如多片装湿巾一样的带盖塑料包装，目的是在使用过程中能更加舒适、便捷。金佰利将湿厕纸产品定位为对干式卫生纸的补充，并在广告中将两者描述为“La Pareja Perefta”（完美搭档）。

其他生活用纸品类中，餐巾纸的零售量出现了稳定的增长，利用零售渠道以及全国各地众多的小吃摊和快餐店来广泛分销，支持了餐巾纸的增长。面巾纸的增长较为缓慢，继续吸引中高收入消费者购买。这一品类的创新重点在于成分天然、产品气味及富有现代感的包装设计（尤其是盒抽面巾纸），如使用著名卡通人物兔八哥等。

2019—2021年，墨西哥零售生活用纸的消费复合年均增长率预计将达到2%。随着对家庭渗透率的不断提高，以及零售商品牌在消费者心目中的地位不断提高，生产商品牌生活用纸将面临进一步的定价压力。墨西哥生活用纸增长面临的威胁主要是：经济增长低于预期，当地货币比索兑美元汇率剧烈波动限制了消费者的购买力，以及对美国新政府贸易政策的担忧导致的通胀压力加大表示担忧。

墨西哥生活用纸市场年增长率（2013—2021年）/%

如同在竞争和定价压力下的许多其他市场和消费品类别一样，成本效率将成为确保产品价格和创新之间良好平衡的一个重要考虑因素，以此推动增长并建立消费者品牌忠诚度。

（本刊编译自Tissue World/2018年3—4月，周杨终审）

北美自由贸易协议对墨西哥生活用纸业务的影响 Impacts of NAFTA on Mexican Tissue Business

Bruce Janda

自从1994年开始实施北美自由贸易协议（NAFTA）以来，墨西哥利用这一优势，生活用纸出口业务持续发展，与北美自由贸易协议的邻国加拿大和美国的贸易占生活用纸对外贸易流量的大部分。

图1 墨西哥生活用纸贸易流量情况（2007—2016年）

图1是来自联合国粮食和农业组织（FAO）的数据，描述了墨西哥2007—2016年的生活用纸贸易流量的演变情况。数据显示，2009年生活用纸贸易流量出现逆转，墨西哥自该年起成为生活用纸净出口国，出口量快速增长，进口量逐渐减少。

墨西哥的总生活用纸贸易数量（吨数）占据墨西哥生活用纸总产能的20%。从2007年第4季度到2017年第4季度，产能共增长了33%，而北美自由贸易区国家的总产能增长约为11%（见图2）。

图2 墨西哥及北美自由贸易区国家的生活用纸产能变化（2007—2018年）

由于2010年和2015年实施了新项目，墨西哥在此期间产能增加。自2015年以来，产能基本持平。

北美自由贸易区国家的生活用纸产能增长近期有所加快，这是由美国和加拿大的几个项目推动的。项目公告预估，北美自由贸易区国家中，美国的贸易会持续增长，而墨西哥的产能前景依然平平。

图3 北美自由贸易区国家的纸厂规模和技术年龄

北美自由贸易区三国中，共有244台运行的纸机。墨西哥的纸机数量（37台）超过加拿大（26台），但是跟美国（181台）比起来还算是较少。

图3对北美自由贸易区国家中的纸厂规模和技术年龄做了比较。墨西哥的纸厂平均年产能为8.3万t，这一数字领先于加拿大，但与纸厂平均年产能接近10.2万t的美国相比仍有差距。将产能与技术年龄结合进行比较，发现墨西哥纸机的技术年龄具有一定优势。

墨西哥生活用纸工厂的平均技术年龄为21年，而美国为31年，加拿大为33年。尽管墨西哥的生活用纸工厂规模比美国稍小，但设备较新。墨西哥金佰利运行着几台无起皱TAD纸机，是美国、欧洲和澳大利亚金佰利公司中的最先进纸机。由该型纸机生产的高端产品主要在墨西哥城的商店销售，并出口到美国和加拿大。

墨西哥生活用纸生产的成本如原料、纸浆和劳动力等较低，这是一个优势。纤维原料的成本是产品在运输和进入市场之前要考虑的最重要成本。调研表明，作为北美自由贸易协议国之一的墨西哥凭借着低成本生活用纸业务发展优势，及毗邻美国市场，使其出口额亦不断增长。但由于加拿大和美国有更多的树木和综合性的生活用纸工厂，因此其纤维原料成本更低。

图4 墨西哥生活用纸生产企业市场份额

墨西哥的生活用纸生产主要由墨西哥金佰利公司控制，Essity位居第二位。如图4所示，墨西哥还有另外5家企业可生产原纸，市场份额从1%到11%不等。

目前，对生活用纸设备的投资已经超过了国内的需求水平。通过图1可知，墨西哥的生活用纸贸易顺差约为16万t/a。大约相当于图3墨西哥平均两个生活用纸工厂的规模。这也引发了一个问题：如果正在进行的北美自由贸易协议重新谈判，从根本上改变或取消了，迫使墨西哥的生活用纸出口受阻或根本出口不了，将会发生什么情况？而这值得当地生产商深思。

（本刊编译自Tissue World/2018年3—4月，周杨终审）

墨西哥Absormex CMPC公司的创新开拓之路 Innovation and Development of Absormex CMPC

Helen Morris

墨西哥蒙特雷地区是一个庞大的商业和工业中心，其四面环山，是墨西哥东北部新莱昂州的首府，并主办了联合国发展筹资问题国际会议。《财富》杂志曾经把它评为拉丁美洲中最适宜发展商业的城市之一，这里也是Empresas CMPC公司的办公地点。这家智利纸浆和造纸巨头于2006年收购了Absormex，成立Absormex CMPC生活用纸公司，其办公地点位置极佳：一边是贫民窟，散布在城市的山丘上，另一边则是一个由高楼围墙包围的富人居住区。2011年，Absormex公司开始开展居家外用市场业务，进一步巩固了其在墨西哥的业务和发展。

Absormex工厂中的维美德卫生纸机

Absormex CMPC公司总经理Humberto Narro Flores表示，Absormex在墨西哥市场有着两位数增长的历史，这有赖于当地人口增长稳定、生产力和基础设施改善，以及经济的增长。

2015年，一条由维美德供应的完整生活用纸生产线在Absormex工厂投产，用于生产高档卫生纸和擦拭纸，使该工厂的年产能增加了6万t。

Absormex CMPC现在在墨西哥有3家工厂：一个造纸厂，一个生活用纸生产厂（其有4台卫生纸机，原纸年产能15万t和加工车间），另一家生活用纸加工厂也位于蒙特雷。生活用纸厂的产品还包括婴儿纸尿裤、失禁用品及湿巾，品牌包括Elite、Babysec、Softdreams、Premier、Brazil和Cotidian。CMPC公司在墨西哥还有一家纸尿裤厂，另在墨西哥城设有一个办事处。

Humberto Narro Flores总经理解释道，墨西哥之所以成为CMPC公司至关重要的市场，源于墨西哥当地的人口和人口增长潜力。

公司约60%的生产原料为再生纸浆，40%为原生木浆。Narro说：“我们在原料采购方面没有问题，因为可以从CMPC美国、巴西或智利公司获取。”产品主要满足于居家外用市场消费者，并有少量的零售商品牌产品。尽管看到了零售商品牌的吸引力，但Absormex在墨西哥市场的主要战略是打造自己的品牌和产品创新。自从进入这一市场，公司的目标便是成为一个高效率的创新品牌产品生产商。消费者对高品质生活用纸产品的需求是稳定的，开拓创新型生产商品牌纸品对Absormex而言是机遇亦是挑战。

Narro详细地谈论了墨西哥如何成为一个竞争日益激烈的市场，部分原因在于它的市场增长潜力。从长远来看，消费者对生活用纸产品的需求将继续以3%左右的速度增长。人均消费仍然偏低，这带来不少机会。由于产品市场渗透率低，经济持续增长，人口增加，基础设施的提升，当地生活用纸市场的潜力也越来越大。

提及墨西哥的生活用纸市场是否存在产能过剩的情况，Narro表示，当地产能逐渐在增加，生活用纸产品的新用途也越来越广泛。Absormex公司的产品目前主要在墨西哥市场销售，少量出口到中美洲和加勒比海市场。自2006年成立以来，公司达到了两位数的增长。

（本刊编译自Tissue World/2018年3—4月，周杨终审）

墨西哥家族企业——Convertipap公司大力开拓当地生活用纸市场 Convertipap Explores Local Tissue Market

Helen Morris

墨西哥家族企业Convertipap目前由总经理Luis Alberto Reséndiz和他的兄弟Lezly Reséndiz一起经营。Tissue World杂志在Convertipap的特拉斯卡拉工厂采访了该公司的首席执行官兼创始人——这对兄弟的父亲Nicolás Reséndiz先生及工程师Antonio Falcón先生。

从左至右依次为：Alberto Reséndiz、Antonio Falcón、Ignacio Martínez和Nicolás Reséndiz

Nicolás Reséndiz先生于2000年创办了该公司。Convertipap公司成立之初主要生产牛皮纸和日产量10t的餐巾纸。现在，公司正在进行战略扩张，并有两个工厂位于墨西哥；一个在墨西哥州的伊斯塔帕卢卡，另一个在特拉斯卡拉州。共有4台纸机，其中一台生产牛皮纸，另外三台生产卫生纸、擦拭纸和餐巾纸，年产能超过5.5万t。最新的一台纸机由Recard公司供货，于2017年6月投产，使Convertipap公司的产能增加了2.5万t/a。同年11月，公司运行PCMC Amica Matrix生产线，进一步扩大生产。目前公司主要生产卫生纸原纸，并扩大公司的加工产品范围，包括餐巾纸、擦手纸、面巾纸、工业卷纸、卫生纸和厨房纸巾。

该公司产品业务涉及三个不同的市场：产品30%用于居家外用市场，40%用于零售消费市场，其余的用于零售商品牌。

Reséndiz说：“墨西哥的生活用纸消费市场增长很快，增长率高于墨西哥的人口增长。同时，我们也看到尽管GDP增速放缓，当地消费者对生活用纸产品的需求仍继续增长。生活用纸消费市场预计将继续以同比5%的增速增长，而零售商品牌产品有望达到同比6%的增长率。

这为Convertipap公司带来了很多发展机会，墨西哥需要更多的生活用纸产品，当地生活用纸处于供不应求的状态，这里的市场有着巨大的开发潜力。

Reséndiz补充道，尽管目前零售商品牌产品的增长率在上升，但其在墨西哥市场并未受到消费者的欢迎。墨西哥是一个竞争日益激烈的生活用纸市场，一些全球性和区域性生活用纸生产商：金佰利、Essity、智利的CMPC以及Papel San Francisco均在墨西哥建厂。

Convertipap公司每年都投资用于对员工培训，设备升级、维护以及加强厂区基础设施建设，目标是致力于墨西哥不断变化的经济和社会发展以及环境保护，开发各种生产工艺以减少对生态足迹的破坏污染。其中，最重要的一环是由OMC-Collareda公司承建的废水处理厂，该厂有一个以生物制剂为基础的再循环系统，使Convertipap公司能够回收处理生产过程中产生的98%的用水。

Convertipap公司生产的是经济型产品和一些高质量的产品，如3层、2层生活用纸，但仅限于零售商品牌。大约95%的产品是使用废纸浆原料生产的。Reséndiz表示，尽管墨西哥市场对高质量和昂贵产品的需求逐渐增多，但这一市场增长仍较为缓慢。

Convertipap公司的竞争优势之一是其客户服务能力。在公司的价值链体系中，服务非常重要，公司会根据客户的消费习惯为他们提供让其有信心和安全感的产品，这有助于公司与客户之间建立非常密切和积极的业务关系。

Reséndiz讲，墨西哥人口正在不断增长，2018年已达到1.307亿人。公司需要考虑这一因素。Convertipap是一个家族企业，所以公司所做的一切都是用责任、金钱以及汗水浇筑的。未来希望继续稳步增长。

此外，巩固公司业务也是管理层每天面临的众多挑战之一（例如经济状况的波动）。企业运营需要适应和密切关注生活用纸行业的变化，以便能够及时对它们做出反应。即使在墨西哥整体经济和人口波动的趋势影响下，人口仍有增加。Reséndiz强调，必须牢记Convertipap是家族企业，现有的一切成就都是在责任以及智慧的指引下，通过不断的努力取得的。公司期待以坚定的步伐继续巩固并促进墨西哥的生活用纸市场。

Convertipap公司CEO兼创始人Nicolás Reséndiz和他的儿子——总经理Luis Alberto Reséndiz

（本刊编译自Tissue World/2018年3—4月，周杨终审）

墨西哥Papel San Francisco公司——加大投资，助力增长 Papel San Francisco's Strong Investment to Keep Growing

Helen Morris

2013年，全球第一条Advantage NTT生活用纸生产线在一家墨西哥公司开机运行，这家公司就是Papel San Francisco（PSF），位于墨西哥/美国边境的墨西卡利，瞄准居家外用生活用纸市场，并保持了每年高达4.5%的市场增长率。Tissue World杂志日前采访了PSF公司的运营总监Dario Palma y Meza Espinoza以及销售和市场总监Juan José Helú Villavicencio，以了解公司最新情况。

TWM/1：2017/2018年，PSF公司都投资了哪些项目？投资原因是什么？

Palma：当销售量有需要时，我们会投资于每一个领域——无论是居家用或居家外用。2017年，PSF公司投资纸机用于增产，以支持产品销售和加工的增长。新的7号卫生纸机于2018年1月30日启动。出于同样的原因，PSF公司2017年还对商业（家用）、卫生纸和擦拭纸加工产品的产能进行了投资。位于墨西哥蒙特雷市的新加工厂于2017年3月开始生产，包括两条卫生纸和擦拭纸加工生产线和一台餐巾纸加工设备。出于销售需求的考虑，2018年我们投资了商用（家用）餐巾纸加工产能以及居家外用卫生纸和擦拭纸产能。

Papel San Francisco公司旗下产品线

TWM/2：墨西哥生活用纸市场上的主要趋势是什么？当地生活用纸销售仍在增长吗？原因是什么？

Helú：过去几年内，我们看到墨西哥生活用纸的增长率约为年均4%～4.5%。生活用纸是快消品，其增长与人口和收入保持一致性。我们认为，PSF公司的重点必须继续放在居家外用生活用纸市场上，并可以为金佰利墨西哥公司（KCM）代工生产。

TWM/3：墨西哥零售商品牌产品的增长情况是怎样的？

Helú：零售商品牌生活用纸产品的销售增长速度快于生产商品牌，因为每一家具有购买力的零售商都在抢占零售商品牌产品的市场份额，以提高利润率。我们是零售商品牌产品市场的一个大型供应商，而且公司正在投资，以满足大型零售商需求，为其提供更好的服务，从而促进这一业务板块的增长。

TWM/4：墨西哥生活用纸市场最近有很多的兼并和收购吗？

Helú：最近一次在墨西哥的并购活动是在2013年，金佰利墨西哥公司为居家外用市场购买了GP公司的资产。很难预测今后是否会有更多并购业务，因为当地的主要供应商多是跨国公司。

TWM/5：墨西哥经济如何影响当地生活用纸市场？

Helú：主要问题不在于对生活用纸销售的影响，而在于产品利润率。大家都在失去利润，无论是零售商还是生产商。

TWM/6：墨西哥的人口变化方面，您认为存在怎样的机会？

Helú：墨西哥人口增长率每年约为1.3%左右，但生活用纸市场中销售的核心仍然是经济型产品。然而，每家公司都试图在相同的价格水平上以更好的质量抢占市场份额。

TWM/7：PSF公司未来将如何进一步发展?

Palma：PSF公司一直在寻求进一步发展。目前，我们只考虑根据需要增加设备产能的投资。

TWM/8：未来几年，PSF公司面临的主要机遇和挑战是什么？

Helú：保持大规模投资的步伐，以高于市场增速的水平实现业绩增长。

（本刊编译自Tissue World/2018年3—4月，周杨终审）