论财务环境对企业融资的影响

张彬

（通辽发电总厂有限责任公司，内蒙古 通辽 028011）

企业作为我国经济建设的直接参与者，会对整个社会经济发展进步带来关键性的影响。企业发展离不开资金的支持，良好的财务环境也将成为企业的核心竞争力。财务环境的状态会直接影响企业的日常经营活动，对财务环境进行优化，能够帮助企业获得更多的融资机遇，促进企业更好、更快的发展，所以广大企业经营者必须提高重视。

一、财务环境概述

（一）财务环境的定义

对于企业所需要面对的财务环境分为两个层次，分别是：外部环境和内部环境。外部环境是指企业在生产经营过程中，所需要应对的政治结构、市场经济形势、法律制度和社会环境等；内部环境是指企业在生产经营过程中，属于企业内部的体系管理工作、机构建设工作、企业规模和内部运营管理工作等。财务环境中的外部环境因素企业自身是很难进行控制的，所以企业必须经过更为完善的制度监督管理工作，加强对于内部财务环境的规范运行，可以使企业在生产经营过程中更好地适应财务环境中的外部环境因素，从而使内部环境和外部环境共同为企业的发展进步给予充分的支持[1]。

（二）财务环境的意义

企业无论是在进行日常生产经营活动抑或是进行资金重组并购，都需要将资金作为最基础的筹码，来确保整项工作的顺利开展。企业除了自有资金外，更多的资金是来自于社会上的金融机构或资本市场，而企业在融资的过程中也时常会受到国家的金融政策的影响。一旦国家金融政策收紧，对于企业的融资额度就会降低，企业的融资规模就会受到抑制，进而影响到企业的发展。而且，总体而言，我国的财务环境上资本市场门槛较高，大多数的中小企业很难融入资本市场之中，中小企业利润较低、规模也较小，也很难吸引到社会资本的投资，相应的一般中小型企业无法发行股票和债券[2]。所以大多数情况而言，能够造成财务环境影响的只能是大型私营企业或国有企业。

二、财务环境对企业融资决策的重要性

随着我国市场经济建设的不断完善，企业之间的竞争压力越来越大，企业必须保持良好的自负盈亏能力才能够积极应对同行业的竞争。而资金是企业保持良好运行状态的重要基础，一旦出现资金短缺，企业无论是生产上、经营上抑或是内部管理上都会出现问题，必须要经过快速的测算和恰当的融资方式在尽短时间内弥补资金短缺问题，才能够保障企业维持良好的运行状态[3]。所以对于大多数企业而言，财务环境所造成的融资成败将直接影响到企业的发展，甚至会对企业的存亡造成影响，企业必须加强内部财务控制力度，提高财务管理能力，确保资本结构的科学性，才可以使企业保持良好的财务环境，实现持续地发展壮大。

三、企业在融资过程中忽视财务环境造成的影响

（一）影响企业经营发展

我国企业受传统经营理念的束缚，大多数企业经营管理者缺乏对于外部财务环境的重视，管理工作更多的是关注内部生产经营，进而很难深入了解国家财政政策，无法将国家政策进行灵活应用；同时，企业财务人员与相关政府部门的沟通也不多，对于国家财政税收方面的优惠政策并不了解，而且企业如果遇到经营困难，也缺乏向国家寻求帮助的意识，所以会在一定程度上影响企业经营发展。

（二）影响企业融资能力

对于许多新创立的企业而言规模不大、业绩不突出，所面临的市场环境也不够稳定，如果此时企业缺乏对于财务环境的重视，就会导致在融资的过程中无法与银行等融资机构进行有效沟通，使企业的经营特色和未来优势无法向金融机构进行充分展示，进而就会影响到企业的融资能力，难以获得有效融资。

（三）影响企业科学发展

一些企业内缺乏专业的财务管理团队，没有根据企业的实际发展战略做出科学的融资计划。公司的管理层只是凭借经验对资金的需求量进行预估，进而导致融到的资金有时会超量，有时却会使用不够，使企业融资工作没有为生产经营提供有力的保障，影响了企业的科学发展。

四、企业根据财务环境合理进行融资决策对策建议

（一）保持与政府部门的沟通

企业在整个生产经营全过程中必然都会受到国家政策和相关政府部门的影响，企业为了保持良好的生产经营状态，必须与相关政府部门做好沟通协调，建立起科学有效的财务关系，使国家政策方针为企业经营发展保驾护航[4]。企业的财务人员应该积极收集和掌握能够对企业生产造成重大影响的政策信息，深入了解财政税收优惠政策；与此同时，企业在进行生产目标制定过程中，也应该力求得到政府部门的支持，在维护自身合法权益的同时，也要规范自己的行为。

（二）与银行建立战略合作关系

为了有效提高企业融资活动质量，企业不仅要通过资本市场进行直接融资，也可以加强向银行等相关机构申请贷款来缓解融资压力。企业的财务管理人员应该保持与金融机构之间的沟通联系，通过多元化的渠道积极了解国家融资政策，制定出符合企业生产经营的、科学的融资策略。此外，企业的财务管理部门也应该充分地让银行等金融机构了解企业对于融资款项所要采取的应用策略和具体使用途径，必须要制定好详细的资金使用计划，明确还款日期，严格规范履行合同内容，从而将帮助企业建立起与银行等相关金融机构长期合作模式。

（三）科学制定资金预算量

企业在进行融资工作之前，必须对资金预算量进行科学制定，融到的资金并不是越多越好，而是要使所融到的资金刚好满足企业的日常经营和投资。因为融资是有一定成本的，所以不合理的融资结构也会导致企业面临财务风险。企业必须要加强对于日常经营的规划管理，制定出符合企业经营的融资计划，并对企业的资金需求量进行科学预估，才能够使融资工作更好地保障企业发展壮大。

（四）合理选择融资方式和渠道

不同的融资渠道和方式会带来不同的融资成本，进而会直接影响到企业的融资质量。企业在融资过程中必然要面临较大的财务风险，所以在融资方式和渠道选择时，应该加强对于科学性的选择。应该选择信誉度高的银行和相关的融资机构，单一的融资方式必然会使风险增加，所以企业应该利用多种渠道、多种方式进行融资。向金融机构借款是企业常用的融资方式，是指企业可以在一定期限内不需要缴纳借款利息或者是可以享受一部分无息借款权益，这样的方式可以极大地降低企业融资风险和融资成本。

（五）充分运用互联网金融环境下的融资路径

互联网金融环境下所进行的融资主要针对的是中小企业，目前我国阿里巴巴是互联网金融结构下最为典型的小额贷款公司，该公司建立起以中小企业为核心的、定制性的贷款模式，企业若想获得良好融资，则需要按照此模式来进行贷款业务的开展。首先，需要在阿里巴巴所建立的网络平台评分系统进行信誉评分，评分合格后将进入到现金流监控系统，该系统会对企业现金流状况进行实时监控，如果企业被发现可能无力偿还金融贷款时该系统会强制企业迅速偿还贷款。在这一过程中，会有风险控制体系对企业贷款行为所出现的各种风险进行控制，比如，要求提前偿还或强制收回借款等。在这一体系之下，中小企业只要按照贷款流程和规则便可以实现良好融资，效率会明显高于在银行贷款的效率，帮助中小企业获得更多金融支持，确保运营稳定性。

五、深入解决企业融资难的几点建议

（一）金融机构应提高信贷支持

政策性银行应该积极响应国家号召，提高对于企业发展的信贷支持，向总行争取能够促进融资的扶持政策，或优惠政策，结合市场环境，科学降低平均利率上浮幅度。在进行融资贷款时，要提高企业贷款效率，融资过程应该公开、公正、公平。全国各金融机构应该积极为科技创新型企业、小微企业、实体经济企业、涉农企业等国家重点关注的企业给予信贷支持；股份制银行也应该提高信贷的支持力度，在向总行申请更多信贷产品的同时，可以积极争取信贷额度的提升，通过丰富的产品和充实的资金保障，降低企业准入门槛，帮助企业快速融资；社会民营金融机构可以通过提高增资力度实现更好的融资。维持多样化、灵活的贷款服务体系，为地方企业提供更多有针对性的、灵活便捷的金融服务。

（二）政府部门应提高扶持力度

按照国家的指示要求，各地方政府必须要加强对于财税政策的扶持力度，落实政府性融资支持要求，并且建立起代偿补偿机制，制定出符合地方发展以及具备良好发展优势的小微企业贷款利息收入免征实施细则，扩大政策性担保业务占比，帮助企业实现又好又快地融资。在关键的经济发展区域，应该尽快出台并落实适当的贴息政策，支持民族企业发展壮大。

（三）金融管理部门应降低企业资金成本

金融管理部门应该突出货币政策这一工具作用，为企业提供资金成本低的金融服务。运用再贷款、再贴现、定向降准等货币政策来为各界金融机构提供更多的融资便利，使这些金融机构可以获得更多的低成本资金，促进中小企业贷款的顺利。与此同时，也应该积极创新发展跨境融资服务业务，引导企业敢于走出去，运用境外资金促进我国企业发展壮大。持续推进信贷资产证券化，使信贷存量发挥出更大的生命活力，提高对于企业的支持力度。

六、结束语

财务环境会对企业的融资工作造成诸多的影响，不仅会影响到企业的经营，也会对企业的融资能力、科学发展都造成直接的影响，所以企业必须要优化财务环境，通过多渠道、多方式的融资方式，降低财务风险，减少融资成本，使企业能够在良好的资金保障下获得稳定的生产经营环境。在这一过程中，也将帮助企业逐渐形成规范的管理，提高财务、控制能力，帮助企业逐渐实现可持续的发展。